財務規劃報告書

金融學院

財務規劃報告書

Financial management project

作者：洪森森、張雅涵、陳姿樺 系級：財金三甲、國企三甲、國企三甲 學號：D0462553、D0483093、D0483080 開課老師：吳仰哲 課程名稱：財富管理 開課系所：財務金融學系 開課學年：106 學年度 第 2 學期

中文摘要

目的： 本財務規劃報告書旨在為個人打造周全的理財規劃，協助他們輕鬆實現不同 理財目標。 過程及方法： 第一，對客戶進行現況分析，分析其家庭背景與財務現況。第二，結合客戶 基礎資料進行基本數據假設。第三，規劃彙整客戶所需理財目標，評估客戶風險 承受度，提出建議。第四，分析各個理財目標，提供合適投資商品，試算金額。 第五，分析客戶財務缺口。第六，量身打造周全的理財方案與建議，實現不同理 財目標。 結果： 方案 A（美好人生方案）滿足原有需求上，找到一份年薪 130 萬的工作，滿 足其原先計劃的財務目標，我們建議客戶多準備一項懷孕期間費用，以供妻子有 較仔細的醫療檢查，享受環境較好的月子中心。 方案 B（前程萬里方案）滿足并提升原有需求品質上，客戶回台后找到年薪 100 萬的工作，多準備孩子從出生到讀大學的教育費。客戶 62 歲賣掉商用不動 產，多一筆高額資金使用，希望孩子在將來有機會出國留學，在孩子學成歸來後， 還能為孩子佈置好創業基金和結婚基金，享受美好退休生活。 方案 C（樂活人生方案）回台後找 50 萬的工作，賣掉商用不動產，為孩子 準備 400 萬的教育費，減少旅遊支出、購車支出。供孩子在台灣讀研究所讀書, 為孩子準備結婚基金。

關鍵字：

財富管理 理財目標規劃 財務缺口分析 理財方案

Abstract

Objective:

This financial planning report aims to create a comprehensive financial

planning for individuals and help them achieve different financial goals easily. Process and method:

First, analyze the current status of customers, and analyze their family

background and financial status. Second, basic data assumptions are made in combination with customer base data. Third, plan and integrate the financial targets required by customers, evaluate customers' risk tolerance, and put forward Suggestions. Fourth, analyze the financial objectives, provide suitable investment products, and try to calculate the amount. Fifth, analyze customer financial gaps. Sixth, develop sound financial planning and advice to achieve different financial goals.

Results:

Program A (the good life program) meets the original needs, finds A job with an annual salary of 1.3 million yuan, and meets the financial target of its original plan. We recommend clients to prepare an extra expense during pregnancy, so that the wife can have A closer medical examination and enjoy the monthly child center in A better environment.

Plan B (the promising plan) meets and improves the quality of the original demand. When the client comes back to Taiwan, he will find a job with an annual salary of 1 million yuan and prepare more education expenses for the child from birth to university. The client sold commercial real estate at the age of 62, and used more high funds. He hoped that his child would have the opportunity to study abroad in the future, and could arrange venture funds and wedding funds for his child after he returned from school and enjoy a good retirement life.

Plan C (live life plan) seeks 500,000 jobs after returning to Taiwan, sells commercial real estate, prepares 4 million education expenses for children, reduces travel expenses and purchases cars. For children to study in Taiwan institute, for children to prepare marriage funds.

Keyword：

Wealth management Financial goal planning Financial gap analysis Financial management plan

目錄

前言 ... 6 壹、 現況分析 ... 7 (一) 家庭背景 ... 7 (二) 家庭財務現況 ... 7 1.年度收支表 ... 7 2.資產負債表 ... 13 貳、 基本數據假設 ... 15 (一) 題目基本數據 ... 15 (二) 房屋 ... 16 (三) 國人平均壽命 ... 16 (四) 國民年金保險 ... 17 (五)勞工保險 ... 17 (六) 銀行活存利率 ... 17 參、 財務目標現況規劃與建議 ... 18 (一) 彙整表 ... 18 (二) 理財目標現況分析與建議說明 ... 20 肆、 財務目標分析 ... 24 (一) 投資組合 ... 24

(二) 新購保單規劃 ... 35 1.長期照護險 ... 35 2.重大疾病險 ... 37 3.住院日額 ... 40 4.意外殘廢 ... 41 5.最終費用 ... 42 (四) 計畫生育 ... 44 (五) 商用不動產 ... 48 (六) 購車計畫 ... 49 (七) 退休 ... 51 (八)研讀碩士 ... 51 (九)小孩創業 ... 52 伍、 財務缺口分析 ... 54 陸、 理財方案與建議 ... 55 方案 A--美好人生方案 ... 57 方案 B—前程萬里方案 ... 61 方案 C—樂活人生方案 ... 67 柒、 定期追蹤與調整 ... 70 捌、 參考文獻 ... 錯誤! 尚未定義書籤。

前言

個人財務管理在人生中是至關重要的議題，有效的理財策劃，對

您日後的財政及未來皆有重大的影響。而個人在沒有足夠的專業知識

下所作出的理財決定，當中存在一定風險。理財顧問在提供金融商品

或服務前最重要的是 KYC(Know your customer)，必須

充分瞭解客戶

資料

且

評估客戶風險承受度

，再提供合適的投資商品或建議，為客戶

量身打造周全的理財規劃協助他們能輕鬆實現不同的理財目標。

理

財金

三

角:

【免責聲明】

本核閱報告僅供資料之用，並不保證符合臺端之具體個案需求。因

此，如有需要，請徵詢合資格之專業顧問，特此聲明。

壹、 現況分析

(一) 家庭

背景

(二) 家庭財務現況

1.年度收支表

年度收支表 項目 年度總計(NTD) 收入 稅前總收入金額 (稅後總收入金額) 5,222,416 (3,712,000) 活存利息收入 96 希望 2 年內生一小孩 鄭爺爺 67 歲 _{鄭奶奶 65 歲} 鄭先生 37 歲 _{鄭太太 34 歲}

稅前總收入 (稅後總收入) 5,222,512 (3,712,096) 支出 生活費支出(雜項支出) 60,000 生活費支出(行) 100,000 生活費支出(衣) 24,000 生活費支出(食) 120,000 孝養金支出(備註 1) 120,000 房屋貸款(自住房貸) 333,252 房屋稅+地價稅 13,595 房屋火災保險費 4000 所得稅支出 1,510,416 商業保險費 74,179 國民年金保費 22,368 健保保費 17,976 牌照稅+燃料稅 17,410 汽車強制險+第三責任險 8000 總支出 2,425,196 年度支出結餘 2,797,316

生活費 12% 孝養金 5% 房屋貸款 1% 所得稅 62% 商業保險費 3% 房屋稅+地價稅 1% 牌照稅+燃料 稅 1% 國民年金保費 1% 健保保費 1% 房屋火災保險費 1% 汽車強制險+第 三責任險 1%

年度支出

生活費 孝養金 房屋貸款 所得稅 商業保險費 房屋稅+地價稅 牌照稅+燃料稅 國民年金保費 健保保費 備註 1:孝養金的支出在鄭先生的父母親達 85 歲時即停止支出。 備註 2:雖然鄭先生已經提供相關數據來源，但我們仍以實際之數據與鄭先生溝 通，期能計算未來理財目標需求更接近實務上的金額。 備註 3:黃色部份是我們協助鄭先生找出來的。

收支表說明

(1) 稅前稅後工資收入&所得稅: 所得稅依照大陸個人所得稅（工資、薪資所得），取第 6 級，稅前年薪約為人民 幣 1,125,512.76，每年稅金為人民幣 325,520.76。以 2018 年 4 月 2 日人民幣 兌台幣匯率計算：1 人民幣 = 4.64 台幣, 故經過換算稅前工資 ¥ 1,125,512.76≈NTD 5,222,416 在大陸應繳稅金¥ 325,520.76≈NTD 1,510,416 稅後所得¥ 800,000≈NTD 3,712,000

(所得稅資料來源:http://www.gerensuodeshui.cn/index_gsslb.html） 依據《臺灣個人所得稅法》和《兩岸人民關係條例》第 24 條規定，台灣人有 大陸地區來源所得者，應併同台灣地區來源所得課徵所得稅，但在大陸地區已繳 納的稅額，得自應納稅額中扣抵；雖然大陸已納稅額訂有扣抵限制，不得超過因 加計大陸所得後所增加之在台應納稅額。雖不一定能全額扣抵，但可使同筆所得 遭重複課稅的程度下降。

因此鄭先生在大陸繳交的所得稅，多餘應在台灣繳交的所得稅，可以抵扣，不用再繳交 台灣的所得稅，因此在支出中列出大陸所得稅金額。 (2) 房屋貸款(自住房貸): 27,771*12 個月= NTD 333,252 (3) 房屋稅+地價稅: 房屋面積假設 46.04 坪，房屋稅+地價稅=11,799+1,796=13,595 (房屋稅&地價稅資料來源:台中市政府地方稅務局） (4) 健保保費: 兩人每年共 1,498*12=NTD 17,976 大陸 台灣 所得稅 1,510,416 995,366 差距 515,050

(5) 牌照稅+燃料稅:

假設購買排氣量 1801-2400CC,則牌照稅+燃料稅=11,230+6,180=NTD 17,410

(牌照稅資料來源:台中市政府地方稅務局） (燃料稅資料來源:交通部公路總局)

2.資產負債表

資產負債表 資產 負債及權益 活期存款 120,000 房屋貸款 5,415,345 房產 12,000,000 汽車 700,000 淨值 7,404,655 總資產 12,820,000 負債加淨值 12,820,000

貳、 基本數據假設

(二) 房屋

依據現有資訊，鄭先生一家擁有一套 3 年的房子，現值 1200 萬元，因此假設他 們居住於臺中市東區面積大約 46.04 坪的房屋。

(三) 國人平均壽命:

男性 76.8 歲 女性 83.4 歲

(假設鄭先生鄭太太皆活到 85 歲) 題目基本數據 通貨膨脹率 1.5% 期望自由儲蓄投資報酬率 4%以上 學費上漲率 3.0% 期望計畫儲蓄投資報酬率 6%以上 緊急預備金準備量 6 個月 家計負擔比率 本人 100% 配偶 0%

(資料來源: 內政部統計處)

(四) 國民年金保險

鄭先生、鄭太太因在大陸工作沒勞保，因此我們建議也假設他們在台灣投保國民 年金。如此以投保 40 年(夫妻 25 歲開始投保)做計算，從 65 歲開始每人每年可 以領 114,000 元。 (資料來源:勞動部勞工保險局)



總共交的保費: 932(月)*2(兩人)*12(一年)*40(年)=NTD

894,720

(五)勞工保險

當鄭先生回台後找到工作會從國民年金改投勞保，則從他 49 歲至退休後，改領 勞保退休金。

(六) 銀行活存利率

鄭先生有一筆活期存款 12 萬，活存利率根據台灣銀行活期存款 8%

參、 財務目標現況規劃與建議

(一) 彙整表

目標 預估水準(NTD) 補充說明 1.6%-8%投資資產配置 詳如 P.16 所述 購買商用不動產時，有較高成數 自備款 2.夫妻新購保險需求規 劃 189,788/年 3.旅遊規劃 12 萬/年 4.計畫生育相關費用 20 萬 預估兩年內(39 歲)生一個小孩 5.子女新購保險費 32,197/年 6.子女教養費 302 萬 7.投資商用不動產(42 2000 萬 投資報酬率 1.8%<貸款利率

歲) 2.5% (方案建議) 8.換車計畫 100 萬/輛 每 10 年換一部 9.回台後(49 歲)應找年 薪多少的工作 100 萬 鄭先生打算合約結束後回台找工 作 10.夫妻退休金 兩人共 9 萬/月 夫妻預估壽命同為 85 歲 11.無法續約且回台找不 到工作，整體財務目標調 整 詳如方案所述 12.教育費增加供給到碩 士畢業 在台灣念:28 萬/年 在國外念:120 萬/ 年 13.幫小孩準備一筆創業 基金 100 萬 14.幫小孩準備一筆結婚 基金 55 萬 15.目前的房子一定要火 險、車險的保單 房屋火險:4000 車險:8000 (以上兩項寫入收 根據鄭先生提供的資料，他房子 的火險與車險有遺漏，因此請鄭 先生再找出他的房屋火險保單及

支表中) 汽車保險保單的資料，再計算出 每年的保費支出 備註 4:黃色部份是我們建議鄭先生的。

(二) 理財目標現況分析與建議說明

1.6%-8%投資資產配置: 為了協助鄭先生有個較佳的投資組合能夠協助完成他的理財目標，詳細資產配置 與計畫在 P.16。 2.夫妻新購保險需求規劃: 我們建議鄭先生新購保險需求規劃如下表 保障項目 保障內容 鄭先生希望之保險需求 鄭先生規劃 年繳保費：104,994 元 長期照護 每月 40,000 元 每月 40,000 元 重大疾病險 100 萬 100 萬 住院醫療 每日 4000 元(合計 6000 元) 每日 4500 元(已準備 2000 元) 癌症住院 每日 4000 元(合計 6000 元) 每日 5000 元(已準備 2000 元) 意外住院 每日 5000 元(合計 7000 元) 初次罹癌 100 萬 100 萬

意外殘廢 100 萬(合計 200 萬) 100 萬(已準備 100 萬) 最終費用 96 萬 50 萬 鄭太太規劃 年繳保費：84,794 元 長期照護 每月 40,000 元 每月 40,000 元 重大疾病險 100 萬 100 萬 住院醫療 每日 5000 元 每日 4500 元 癌症住院 每日 5000 元 每日 5000 元 意外住院 每日 6000 元 初次罹癌 100 萬 100 萬 意外殘廢 100 萬 100 萬 最終費用 62.4 萬 50 萬 夫妻兩人保費總共 189,788 元 3.旅遊規劃: 鄭先生希望 75 歲前，每年旅遊預算 12 萬。 4.計畫生育相關費用: 計畫生育相關費用包括孕婦和胎兒相關檢查費用、生產額外支出醫療費用以及坐 月子費用。 5.子女新購保險費: 當小孩生下後，我們建議鄭先生規劃一個兼具意外及醫療的保險計畫。等

子女大學畢業後(23 歲)由子女自行負擔。 保障項目 保障內容 新生子女規劃 年繳保費：32,197 元 終身壽險 100 萬 住院醫療 每日 5000 元 癌症住院 每日 5000 元 意外住院 每日 7000 元 最終費用 100 萬 6.子女教養費: 鄭先生目前對子教養費用評估，子女從出生後到大學畢業的教養費用大約為 302 萬台幣(現值)，然而實務情況子女教養費用應會高於他的評估，因此我們建 議鄭先生在子女教育費用的部分，若預算許可的範圍內，可調高至 450 萬。 7.投資商用不動產: 鄭先生希望能在 42 歲投資商用不動產，並且獲得每年 36 萬的資金收入。 8.換車: 鄭先生希望每 10 年換一部車，每部車的預算不受通膨影響，每年買市值 100 萬 的車。 9.回台後(45 歲)應找年薪多少的工作: 鄭先生為了維持他的財務目標規劃，回台灣後必須找份工作。 10.夫妻退休金: 鄭先生希望 60 歲退休後，夫妻兩人每個月有 9 萬的生活費。 11.無法續約且回台找不到工作，整體財務目標: 若鄭先生回台後找不到工作，或夫妻兩人年薪小於 100 萬，則必須調整整體財 務目標。

以下內容是我們根據鄭先生的財務狀況，另外提供幾個未來的理財目

標規劃。

12.教育費增加供給到碩士畢業:

我們建議鄭先生將教育費用增加供給到小孩碩士畢業。其中又分為國內讀研究所 及國外留學。 13.幫小孩準備一筆創業基金: 若在鄭先生能力許可的範圍下，建議他為小孩準備一筆 100 萬的創業基金。 14.幫小孩準備一筆結婚基金: 婚禮花費約 55 萬，若經濟許可的話，可加上新房佈置、蜜月旅行等等預估 100 萬。

肆、 財務目標分析

現況分析:財務缺口分析與方案建議於後面呈現。

(一) 投資組合

投資人風險屬性:中

近期由於中美貿易戰的發生，導致金融市場波動，且期貨、選擇權、股票投 資風險較大，容易受國際金融市場影響，而理財險、黃金等投資工具，雖風險波 動小，但主要起到保值、避險作用，收益大多 2-3%較低，難達到鄭先生 6%-8% 理財需求。 根據風險屬性問卷，該投資人屬於風險中立，我們建議採取穩健平衡投資策 略，基金相對其他投資工具風險與波動較低且收益可觀，因此選取三檔基金作為 資產配置。 基金 項目 基金 A: 華南永昌龍盈平衡基金 基金 B: 安聯收益成長基金 基金 C: PIMCO 多元收益債券基 金 年化報酬率 14% 6.45% 3.5%

配置比例 30% 35% 35% 預期報酬率 4.2% 2.2575% 1.225% 組合報酬率 7.6825%

基金 A: 華南永昌龍盈平衡基金

類別：股債混合（平衡型）幣別：新台幣 晨星評等：★★★★★ 1.績效表現 近幾年績效：1 年 3 年 5 年 10 年績效名列前茅，大幅超同組平均。 近一年基金績效：遠高於加權指數、同類 平均 年化報酬：參考五年年化報酬 14%

2.基金投資策略 此基金操作策略以追求穩定資本利得及有效降低風險為目標，視市場行情及 總體經濟動態調整股票和債券配置比重，選標的時，鎖定低本益比的價值股及財 務穩健的優質公司債。將本基金投資於中華民國境內之上市或上櫃股票、增資或 承銷股票、公司債（包括可轉換公司債）、政府公債、金融債券、上市之債券換 股權利證書、台灣存託憑證、上市證券投資信託基金受益憑證、其他經主管機關 核准於國內募集發行之國外金融組織債券。 國內外金融市場波動加劇，攻守兼備的平衡型基金成為投資熱點，華南永昌 龍盈平衡基金面對高度震盪的態勢，長期報酬績效仍優於同業平均，說明華南永 昌投信研究團隊具備長期選股能力與擇時能力，能夠掌握市場長期趨勢。 資產配置：83%投資股票 投資地區：95%投資台灣地區 五大投資產業： 近 50%投資科技產業 投資項目：8.32% 精材 6.23% 聯華

3.風險水準 此基金風險處於中等水準，獲得超額報酬的能力較高。 (β 係數：衡量基金報酬率相對於市場報酬率的波動程度，通常 β 係數越大則代 表該基金風 險性越高。標準差：通常用以衡量基金淨值的波動程度， 標準差越大表示淨值 波動幅度越大。在報酬率相同的情況下標準差較大者風險相對較高。夏普 (Sharpe)：代表承擔每一單位投資風險所能獲得之超額報酬，一基金的夏普值大 通常表示該基金有較佳的報酬率。) 4.得獎記錄 榮獲多座金鑽獎，表明業界對華南永昌投信專業研究團隊的肯定。

5.行業前景 科技業因受益創新、消費者需求的整合和趨勢，包括行動網路、電子商務、 社群媒體、雲計算、物聯網、人工智慧、網路安全與大數據等需求的上升，反映 了這些新興產業的崛起，使得盈餘成長力道與股東權益報酬率優於其他產業。 中美貿易戰導致全球金融市場波動大，投資人在面對未來不確定性時，偏好 投資於攻守兼備的股債混和產品。基金管理人可根據市場狀況靈活的進行基金資 產股票、債券、現金的投資比例調整，對於基金投資者而言，相當於免費進行資 產配置的調整。 6.基金總結 此基金歷年績效優秀，在市場形勢走好時，有高超額報酬。但主要投資於科 技股，有較高的的風險波動，不建議作為核心基金，應小比重持有。

基金 B: 安聯收益成長基金—AT 累積類股（美元）

類別：美元平衡型股債混合 幣別：美元 晨星評等：★★★★★ 1. 績效表現近幾年績效：1 年 3 年 5 年績效在同組前列。

一年基金淨值走勢：逐步上升，近期波 動 年化報酬：參考五年年化報酬 6.45% 2.基金投資策略 安聯收益成長多重資產基金均衡配置於成長股、高收益債券與可轉債三大資 產。經理人偏好具有均衡收益與資本成長效果的可轉換債，青睞具有優於平均成 長率特徵的個股，以獲取長期資本增值及收益。 資產配置： 股票、債卷各占 30% 投資地區：95%投資美國 五大投資產業：科技業佔比較多，其次則是週期性消費業。

2. 風險水準 4.行業前景 美國企業盈餘成長有望兩位數，加上景氣持續擴張，將可望持續推升美股表 現，也讓美國高收益債具投資吸引力。看好半導體、科技軟體、生技製藥與化工 等。今年波動將更為顯著，透過收益成長組合分散風險，同時掌握多元收益來源， 提供投資人穩定的收益，降低整體投資組合波動度。該基金是今年 3 月最受投資 人歡迎的基金，在全球各地吸金近 271 億元，且超過 12 個月都是資金淨流入。 5.基金總結 基金操作結合成長股、可轉債與高收益債三種資產，可轉債最大特性為跟漲 抗跌，不但可減少投組波動，更增加資本利得機會。透過多元收益來源，為投資

人達到無懼多空的收益現金流效果，適合投資人作為核心資產。

基金 C: PIMCO 多元收益債券基金-機構 H 級類別(累積股份)(本基金

有相當比重投資於非投資等級之高風險債券)

類別：全球債券型 幣別：美元 晨星評等：★★★★★ 1.績效表現 歷年績效：都在同組別前列 年化報酬率：參考五年年化報酬 3.5% 一年績效表現優於彭博巴克萊 1-10 年政府通膨債券指數

3. 基金投資策略 採多元債券投資策略，分散投資於不同到期日之全球投資等級、高收益債券 及新興市場債券。相較於一般債券組合，本基金提供較高收益機會，且與美、日、 德之公債利率走勢關聯度低。本基金可同時持有非美元計價固定收益券種以及非 美元計價的貨幣。 資產配置： 全部投資債券 投資地區：全部投資拉丁美洲 債券信用評級：近 60%AAA 等級

4. 風險水準 基金淨值波動幅度較小，基金風險較低，是一檔風險低且穩健成長的基金。 (β 係數：衡量基金報酬率相對於市場報酬率的波動程度，通常 β 係數越大則代 表該基金風險性越高。 標準差：通常用以衡量基金淨值的波動程度， 標準差越 大表示淨值波動幅度越大。在報酬率相同的情況下標準差較大者風險相對較高。 夏普(Sharpe)：代表承擔每一單位投資風險所能獲得之超額報酬，一基金的夏普 值大通常表示該基金有較佳的報酬率。) 5. 行業前景 聯準會緩步升息，使新興市場當地貨幣債券更受青睞，美國寬鬆貨幣政策退 場及赤字上揚，將推升債券殖利率上升。全球景氣樂觀、開發國家經濟復甦，亦 有利處於全球供應鏈之新興巿場企業。 新興巿場製造業指數穩居擴張領域，預期經濟持續正面成長，加上不少新興 巿場企業因其基本面改善，信用評等獲得調升，股市大致呈現正面態勢，企業獲 利面成長。 拉美經濟復甦主要得益于大宗商品短暫上漲，但持續增長存在不確定性。拉 丁美洲國家在通膨壓力減緩下，持續有降息空間，巴西經濟擺脫了連續兩年超過 3.5%的負增長，實現觸底反彈，由於其經濟基礎和企業能力較好，復甦前景相 對樂觀。 5.基金總結 該當基金持有的債券，大比例為信用平等良好債券，持有 60%AAA 債券，

投資風險較低，波動幅度較小，並且其投資地區前景樂觀，可以作為核心基金， 持有較大比例。

(二) 新購保單規劃

1.長期照護險

人都會經歷生老病死，大多數人在這過程中都有被照護的需要。在刻板印象裡， 我們認為長照險是專為老人而設計，但年輕人也可能因疾病或意外而失去生活自 理能力，由此可見長期照護的重要性。以目前的資料來看，大概每個月須要長期 照護費用約是 4 萬元，如果可以的話，我們建議鄭先生可以調高至 5~7 萬(受人 事費用與通膨影響)。

長期照護險分為三類: (1) 為何要買長照險: 政府已有「長照十年」，我 們為何還要買長照險? 政府在政策上注重預防性 措施，意旨失能者發生初 期失能便能提供適當支 援。 長照險約於中度失能開始 理賠，因為這時保戶對長 照依賴度開始升高。 另外，政府預算有限，優先對經濟弱勢者提供實質補助，一般戶則需部分負擔。 (下表為商業長照險與政府長照十年之比較) 商業長期照顧保險示範條款 政府「長照十年」 進食障礙 進食 移位障礙 移位 如廁障礙 如廁 長期照護常見支出 專人照護 居家-外國籍 2.1 萬元/月 居家-本國籍 6 萬元/月 社區式日間照護 中心 0.6~1.5 萬元/月 機構式照護 2~6 萬元/月 住宿設備 氣墊床 1 萬元 電動床 2~5 萬元 輪椅 數千~數萬元 防滑地磚、扶手 費用不等 生活雜費 管灌食物、尿布 等 2 萬元/月 復康巴士 費用不等

沐浴障礙 洗澡 平地行動障礙 平地走動 更衣障礙 穿脫衣褲鞋襪 六項有三項(含)以上即符合 六項有一至二項為輕度、三至四項為中 度、五至六項為重度

舉例: 長期照護保險費用(以中風患者為例)

項目 花費(台幣/月) 外籍看護費用 21,000 外籍看護伙食費 4,000 氣墊床 10,000 抽痰管(備註 5) 1,800 患者營養補充品(備註 6) 9,000 (備註 5: 若每天抽痰 8 次，一個月就需要 240 根，每一包 50 根，約 需 6 包，每包抽痰管約需 3 百元，一個月 1,800 元) (備註 6: 每天 6 罐，每罐以 50 元計，一天就要 3 百元，一個月 9 千元)



因此我們認為 4 萬元是夠用的

2.重大疾病險:

重大疾病險買 100 萬是足夠的

(目前罹癌已併入重大疾病險當中，故沒有癌症險)

根據統計，國人十大死因中，除了事故傷害，其餘便是較為常見的重大疾病。全 民健保不見得「什麼都給付」，即使民眾另外購買住院醫療險，假設不幸罹患特 定重大疾病或傷病時，許多健保及住院醫療險都不給付的大筆金額花費，恐怕也 只有重大疾病險才能支應這筆龐大開銷。

(資料來源:衛生福利部統計處) 歷年死亡原因: 名次 100 年 101 年 102 年 103 年 104 年 105 年 1 惡性腫瘤 惡性腫瘤 惡性腫瘤 惡性腫瘤 惡性腫瘤 惡性腫瘤 2 心臟疾病 （高血壓 性疾病除 外） 心臟疾病 （高血壓 性疾病除 外） 心臟疾病 （高血壓 性疾病除 外） 心臟疾病 （高血壓 性疾病除 外） 心臟疾病 （高血壓 性疾病除 外） 心臟疾病 （高血壓 性疾病除 外） 3 腦血管疾 腦血管疾 腦血管疾 腦血管疾 腦血管疾 肺炎

病 病 病 病 病 4 糖尿病 肺炎 糖尿病 肺炎 肺炎 腦血管疾 病 5 肺炎 糖尿病 肺炎 糖尿病 糖尿病 糖尿病 (資料來源:衛生福利部統計處) 由上表可看出，癌症長年高居十大死因之首，健保局目前針對標靶藥物大多 採「有條件給付」，例如需前一種治療失敗、或是符合規定病況。但標靶藥物對 於越早期發現的癌症，治療效果越顯著，因此許多心急如焚的病患選擇自費，以 便在第一時間就採用更有效的治療方式。 癌症之所以可怕，除了病患擔心自己在治療過程中必須面臨的身體變化和不 適、照顧者可能身心俱疲，此外還有可能讓人喘不過氣來的龐大醫療花費。 新一代的標靶藥物(如下表)，一個月動輒十萬元是很常見的，一年累積下來 更是達百萬，因此，許多人欲以保險轉嫁這類高花費風險。

(資料來源:中央健保局)

3.住院日額:

我們選了五家醫院並算出其平均住院費用(扣除健保補助還須負擔多少)。 醫院 病房種類 病房差額費用(NTD/每日) 癌症 藥名 費用 大腸癌 爾必得舒 15 萬-20 萬/月 癌思停 6 萬-10 萬/月 肝癌 雷莎瓦 18 萬/月 肺癌 得舒緩 5 萬-6 萬/月 艾瑞莎 4 萬-5 萬/月 妥復克 至少 4 萬/月 癌思停 7-10 萬/月 截克瘤 20 多萬/月 乳癌 賀癌平 6 萬/3 週 1 次 賀疾妥 14 萬/3 週 1 泰嘉錠 7-12 萬/月 口腔癌 爾必得舒 30 多萬/8 週 胃癌 賀癌平 6 萬/3 週 1 次

衛福部台中醫院 單人房 2500~4500 雙人房 1200 中山—大慶分院 單人房 2000~8000 雙人房 2500 澄清--中港院區 單人房 3000~6000 雙人房 1200、2400 台中榮總 單人房 3380~8000 雙人房 1500~2200 中國醫藥大學 單人房 3650~11900 雙人房 1650~2500 (資料來源:各醫院網站)

4.意外殘廢:

意外往往是無法避免也不可預知的，發生意外有可能導致收入減少(無法工作)與 支出變多(發生意外後花費)，由此可見意外殘廢險的重要性。

舉例: 雙手十指均缺失者（等級 3/比例 80％） 如果意外傷害保險的保額為：100 萬 最終得到的保險金額為：100 * 80％ ＝ 80 萬

5.最終費用:

一場喪事花費很難有個確切的 答案，因為喪事費用須從禮儀內容、物品、式場規模等多方面來衡量。尤其是在 整個過程中，喪家對於禮儀社提供的服務品質所感受到的體貼、尊重與安定感等 等價值是很難估算的。而目前根據內政部統計，一般臺灣民眾的治喪費用，大約 在 30~40 萬元左右(20 萬喪禮費+10 萬靈骨塔費用)。(資料來源:台灣殯葬資訊網)

(三) 旅遊計畫

出國（遠） 澳洲 9 萬 美國 14 萬 歐洲 12 萬 平均 12 萬 出國（近） 日本 6 萬 泰國 4 萬 新加坡 5 萬 平均 5 萬 國內 北部、中部、南部、東部 平均 2 萬 (資料參考來源:雄獅旅遊)

精品假日

周遊列國

以每三年一個循環，第一年國內（費用 2 萬）、第二年在附近國家旅遊（費 用 5 萬）、第三年遊玩比較遠的國家（費用 12 萬），這樣每三年費用為 17 萬，平均下來一年 6 萬，既減少旅遊所需要的支出，也可以遊玩各種國家。

(四) 計畫生育:

我們預估生育相關費用約 30 萬台幣

產前:產檢費約 73,900 元 產檢自費項目 費用 早期妊娠糖尿病篩檢 約 300 元 母體過敏原篩檢 121 項 10000 元 甲狀腺功能篩檢 900 元 絨毛膜採樣(侵入性檢查) 約 12,000 元 早期子癲前症篩檢(妊娠毒血症) 約 2,000～3,500 元 每年出國，遊玩英國、美國、 歐洲、澳洲等需長途飛行的國 家，坐較好艙位住豪華酒店， 夫妻兩人花費約為 12 萬/年

X 染色體脆折症 約 2,200~5,000 元 TORCH 篩檢(先天性感染篩檢) 約 1,800 元 葉酸代謝 MTHFR 基因檢測 約 1,000 元 第一孕期唐氏症篩檢 約 1,000~3,000 元 第二孕期唐氏症篩檢 四指標 1500-2500 元 34 歲以上高齡產婦若直接做羊膜穿刺，此項 檢查不用做 非侵入性胎兒遊離 DNA 檢查(NIPT、NIPD 或 NIFTY) 約 12,000~37,000 元 羊膜穿刺(侵入性檢查) 約 8,000~21,000 元 34 歲以上或高風險孕婦補助 5000 元。 羊水基因晶片檢測 aCGH 約 17,000~20,000 元 脊髓性肌肉萎縮症篩檢(SMA) 約 1,800~2,600 元 高層次超音波 約 2,000~4,000 元 早產偵測 約 2,500 元 3D 立體超音波 4D 立體動態超音波 約 1,500~2,500 元 中期妊娠糖尿病篩檢 約 200-350 元 百日咳疫苗 1500-1800 元

乙型(B 型)鏈球菌 約 800-950 元 自然產媽咪才需要做，政府補助 500 元 披衣菌篩檢 約 700 元 流感疫苗 流感季節前施打 500-600 元 總計 約 73,900 元 分娩平均費用大約:12,437 元 分娩方式 說明 費用(台幣) 自然產 自然生產免自付額 2,500~3,000 元 剖腹產 生產的費用加上住院五天 (假設住在健保房) 9,000~10,000 元 非病情需要之剖腹產 (自願要求的剖腹產) 生產費用再加上病房費用 25,000~3,0000 元 無痛分娩 使用無痛分娩的自然產媽 媽，需自費(依時間計價) 5,000~15,000 元 平均費用:10,375~14,500 坐月子平均費用:傳統約 3~4 萬/新式約 10~20 萬

傳統式坐月子法：在家由婆婆或媽媽照顧。 優點 缺點 1.是產婦熟悉的環境 1.育兒知識不一定正確，常常手忙腳亂 2.月子餐食物選擇較自由 2.容易和家人有照顧寶寶認知上的衝突 3.親朋好友探訪比較方便 3.若家人堅持傳統月子餐，可能有營養不均的 疑慮 4.家中有大小孩時，照顧上比較 方便 4.夜間仍需自行照料寶寶，產婦較無法適度休 息 5.探訪者或家中有人感冒，容易傳染給媽媽或 寶寶 坐月子花費：約 3～4 萬不等 新式坐月子法：產後護理機構 優點 缺點 1.服務人員具專業知識 1.需適應新環境，可能會有認床、睡不好的 情況 2.夜間可請專人照護寶寶讓媽咪 休息 2.需往返機構，親友探訪較不方便 3.當身體不適時，可立即尋求醫護 3.必須與家中的大小孩短暫分離，所以須將

人員協助，減少往返醫院次數 大小孩託給家人照顧 4.多數機構嚴格掌控感染控制，要 求探訪者或進出人員需洗手及戴 口罩 4.花費較高，需視個人經濟情況許可 5.定時提供月子料理，無需自行打 理，減少家人負擔，營養規劃完整 6.護理人員可隨時觀察媽媽的情 緒變化，減少產後情緒低落的狀況 坐月子花費：約 10～20 萬。

(五) 商用不動產

在台中歌劇院附近購置:五年後購買時，建議以鄭太太的名義購買，可以達到節 稅的目的。 貸款 600 萬，貸款利率 2.5%，期限 20 年，則每年還貸款本息 31,794*12=NTD381,168 租金收入 36 萬/年。

(資料來源:信義房屋) 由上圖可得出租金一年 36 萬是可行的，但目前一年租金收入不夠償還每年貸款 本息，故商用不動產不是一筆很好的投資，我們於後續的方案中會給予建議。

(六) 購車計畫

鄭先生希望每 10 年換一部車，8 年後需要換車。 1. TOYOTA CAMRY - 尊爵 NT$1,019,000 依據 TOYOTA 優惠貸款方案，→(0 利率不需支付利息) 頭款需準備 NT$419,000 貸款金額為 NT$600,000 (分 30 期，月繳 20,000)

10 年後換車，TOYOTA CAMRY 2.4L 二手車賣出行情約為 42 萬 2. TOYOTA YARIS 雅致 NT$585,000 依據 TOYOTA 優惠貸款方案，→ (0 利率不需支付利息) 頭款需準備 NT$185,000 貸款金額為 NT$400,000 (分 30 期，月繳 13,333) 10 年後換車，TOYOTA YARIS 1.5L 二手車賣出行情約為 25 萬 高齡駕車

我們建議鄭先生 75 歲的時候，不再購車，繼續使用 65 歲購買的車。此時鄭先 生年紀已大，高齡駕駛人因身體退化、反應較差，發生交通事故傷亡也較高，如 需出遠門可以讓子女接送。年滿 75 歲後要頻繁檢測，才能持有短期駕照，鄭先 生年老後使用汽車次數會減少，不常使用。購買新車還要交車險、保養等一系列 花費，故不推薦。 (資料參考來源:http://a.udn.com/focus/2016/01/11/16788/index.html)

(七) 退休

65 歲(退休後)每人每年可以領的金額: 9500*12=NTD 114000

此外，在鄭先生 69 歲時領到的老年年金等於交的總保費(參考 P.10) (資料來源:勞動部勞工保險局)

(八)研讀碩士

我們建議鄭先生供給小孩至研究所畢業。下表為在台及出國讀研究所平均費用。

碩士費用一覽表 地區 分類 平均學費/年 生活費/年 總計/年 台灣 公立學校 NTD 50,000 NTD 200,000 NTD 250,000 私立學校 NTD 100,000 NTD 300,000 國內讀研平均費用 NTD 28 萬 美國 州立學校 ＄10,000-20,000/年 ＄7200-24,000/年 NTD505000-1300000 私立學校 ＄25,000-45,000/年 NTD956000-2047230 英國 碩士生 ￡13,000 ￡7200-9000 NTD810000-883080 澳洲 碩士生 AUD 14000-21000 AUD 10000-14000 NTD700500-790000 出國留學平均費用 NTD50 萬-200 萬

(九)小孩創業

 開咖啡店

假設開咖啡店，地點選擇在一中商圈內，鄰近台中一中、中科大及台體院，便於 鄭小弟創造學生客源，一中商圈人潮眾多，大眾運輸發達，適合青年創業，所以 推薦在此開店。 (資料參考來源:http://www.storm.mg/lifestyle/387617) 項目 金額 店面租金 180,000 設備 300,000 裝潢佈置 200,000 招聘員工 250,000 雜項（水、電） 50,000 總計 980,000

伍、 財務缺口分析

A B C 上圖為調整前財務目標缺口圖，由圖表可知，在鄭先生 64 歲後，現有資產明顯 不足以承擔這些費用，導致累積結餘為負數，家庭財務狀況至 85 歲始終為赤字。 (A) 此部分乃因購買商用不動產需要大量自備款，同時需支應夫妻新購保單費用 和我們建議為孩子準備的新生兒保單，導致可能發生當年度可支配所得為負的情 況，但因鄭先生目前工資收入較高，尚還可支持，有較多結餘。 (B) 由於鄭先生十年換一次車的計劃，準備孩子的教育費，且需要償還目前住宅 和商用不動產的貸款，結餘開始不夠用。 (C) 此為鄭先生結束在大陸的契約，回到台灣，該階段因無薪資收入，且計劃提 早退休的情況下，所計年資較少，故其收入尚無法支應退休生活，造成缺口。

我們將提出解決方案，協助鄭先生進行理財方案規劃，消除現有資金缺口，使鄭 先生一家幸福美滿。

陸、 理財方案與建議

根據鄭先生的理財缺口，我們提供 A、B、C 三種解決方案

目標 方案 A 方案 B 方案 C 1.6%-8%投資資產 配置 投資三檔基金做資 產配置 同方案 A 同方案 A 2.夫妻新購保險需 求規劃 夫妻合繳保費約 189,788 元/年 同方案 A 同方案 A 3.旅遊規劃 12 萬/年(滿足原需 求) 12 萬/年 6 萬/年 4.計畫生育相關費 用 30 萬 同方案 A 15 萬 5.子女新購保險費 年繳保費 32,197 元 同方案 A 同方案 A 6.子女教養費 滿足鄭先生的預期 302 萬 調高至 450 萬 調高至 350 萬

7.投資商用不動產 (42 歲) 投資 2000 萬商用不 動產 42 歲投資，在 62 歲賣掉商用 不動產 42 歲投資，在 62 歲賣掉商用不動 產 8.換車 每 10 年換一台現值 100 萬的車 同方案 A 同方案 A 9. 回台後(49 歲)應 找年薪多少的工作 回台後找到年薪 130 萬的工作 回台後找到年 薪 100 萬的工 作 回台後找到年薪 50 萬的工作 10.夫妻退休金 降低退休金 享受較高退休 金 降低退休金 11. 無法續約且回 台找不到工作，整 體財務目標應該如 何調整 減少旅遊費用、購車 費用、月子支出、降 低退休金預算金額 同方案 A 同方案 A 12.教育費增加供 給到碩士畢業 出國讀研究所 在台讀研究所 13.幫小孩準備一 筆創業基金 可幫小孩準備 一筆 100 萬創 業基金

14.幫小孩準備一 筆結婚基金 可幫小孩準備 一筆 50 萬結婚 基金 可幫小孩準備一 筆 50 萬結婚基金

方案 A--美好人生方案

B

(B) 鄭先生在回台后找到一份年薪 130 萬的工作，滿足其原先計劃的財務目標， 我們建議鄭先生多準備一項懷孕期間費用，以供鄭太太有較仔細的醫療檢查，享 受環境較好的月子中心。

（1）計劃生育相關費用(參考 P.29~30) 鄭太太是高齡產婦，需要較多檢查和仔細的照顧，在月子中心坐月子，享受 較好的產後護理，費用 30 萬。 （2）子女教育費 根據鄭先生預估，從小孩出生後到上大學約 302 萬。 （3）投資商用不動產(參考 P.31) 在台中歌劇院附近購買商用不動產，價值 2000 萬。 （4）換車計劃(參考 P.31) 每十年換一部車，車款建議購買 TOYOTA CAMRY - 尊爵 NT$1,019,000， 頭款需準備 NT$419,000 貸款金額為 NT$600,000 (分 30 期，月繳 20,000)。

（5）回台後應找多少錢的工作 回台找到年薪 130 萬的工作，方可填補財務缺口。 （6）夫妻退休金 60 歲退休後，夫妻兩人每個月退休金從 9 萬降至 5 萬元。 （7）無法續約且回台找不到工作，整體財務目標  減少購車費用(參考 P.32) 車款建議購置 TOYOTA YARIS 雅致 NT$585,000，頭款需準備 NT$185,000，貸款金額為 NT$400,000(分 30 期，月繳 13,333)。以降低購 入汽車之費用，若往後資金充足換車可再另選款式。  減少旅遊費用 建議以每三年一個循環，可以遊玩各種國家，第一年國內（費用 2 萬）、第 二年在附近國家旅遊（費用 5 萬）、第三年遊玩比較遠的國家（費用 12 萬）， 這樣每三年費用為 17 萬，平均下來一年 6 萬，減少旅遊所需要的支出費用。

 減少坐月子費用(參考 P.30) 採用傳統坐月子方式，花費大約為 15 萬元  降低退休金預算 當他們退休後，將夫妻兩人每個月生活費從 9 萬元降至 5 萬元。 （8）其餘項目皆按原先目標執行 （A）旅遊規劃 夫妻倆每年出國旅遊 12 萬元。 （B）6%-8%投資資產配置(參考 P.16) 購買華南永昌龍盈基金、安聯收益成長基金、PIMCO 多元收益債券 基金，投資組合收益率為 7.68% 。 （C）夫妻新購保險規劃(參考 P.13) 夫妻兩人年繳保費 NTD189,788。 （D）子女新購保險費(參考 P.14) 當小孩生下後，我們建議鄭先生規劃一個兼具意外及醫療的保險計 畫。每年繳保費 NTD 32,197,等子女大學畢業後(23 歲)由子女自行負 擔。

B C (B) 鄭先生在回台后找到一份年薪 100 萬的工作，使其有穩定的薪資收入，能夠 多準備孩子從出生到讀大學的教育費。 (C) 在 62 歲賣掉商用不動產，多一筆高額資金使用，希望孩子在將來有機會出 國留學，精進知識，在孩子學成歸來後，還能為孩子佈置好創業基金和結婚基金， 享受美好退休生活。

（1）計劃生育相關費用(參考 P.29~30) 鄭太太是高齡產婦，需要較多檢查和仔細的照顧，在月子中心坐月子，享受 較好的產後護理，費用 30 萬。 （2）子女教育費 鄭先生目前對子教養費用評估，子女從出生後到大學畢業的教養費用大約為 302 萬台幣(現值)，然而實務情況子女教養費用應會高於他的評估，因此我們 建議鄭先生在子女教育費用的部分，可調高至 450 萬。

我們推薦 B 方案

--前程萬里方案

（3）投資商用不動產 42 歲在台中歌劇院附近購買商用不動產，價值 2000 萬。62 歲賣掉商用不動 產，屆時商用不動產價值約為 20,000,000*（1+1%）^20=24,403,867，約為 2440 萬。 （4）換車計劃(參考 P.31) 同 A 方案每十年換一部車，車款建議購買 TOYOTA CAMRY - 尊爵 NT$1,019,000，頭款需準備 NT$419,000 貸款金額為 NT$600,000 (分 30 期，月繳 20,000) （5）回台後應找年薪多少錢的工作 回台後找到年薪 100 萬的工作。

（6）無法續約且回台找不到工作，整體財務目標 同 A 方案 （7）教育費增加供給到碩士畢業 延長支付教育費的時間，能夠供孩子將來出國留學。 碩士費用一覽表 地區 分類 平均學費/年 生活費/年 總計/年 美國 州立學校 ＄10,000-20,000/年 ＄7200-24,000/年 NTD505000-1300000 私立學校 ＄25,000-45,000/年 NTD956000-2047230 英國 碩士生 ￡13,000 ￡7200-9000 NTD810000-883080 澳洲 碩士生 AUD 14000-21000 AUD 10000-14000 NTD700500-790000 出國留學平均費用 NTD50 萬-200 萬 （8）幫小孩準備一筆創業基金(參考 P.33) 為孩子準備 100 萬的創業基金，讓孩子將來能夠在一中商圈開一個咖啡廳。

（9）幫小孩準備一筆結婚基金(參考 P.14) 為小孩準備一筆 50 萬結婚基金，用於婚禮花費。 （10）其餘項目皆按原先目標執行 （A）旅遊規劃 同方案 A。 （B）6%-8%投資資產配置(參考 P.16) 同方案 A。 （C）夫妻新購保險規劃(參考 P.13) 同方案 A。 （D）子女新購保險費(參考 P.14) 同方案 A。 （E）夫妻退休金 60 歲退休後，夫妻兩人每個月有 9 萬的生活費。

A

方案 C--樂活人生方案

B C

(B) 回台後找 50 萬的工作，賣掉商用不動產，為孩子準備 400 萬的教育費，減 少旅遊支出、購車支出。 (C) 供孩子在台灣讀研究所讀書,為孩子準備結婚基金。

（1）計劃生育相關費用 鄭太太產後用傳統式坐月子方法，可以讓爺爺奶奶幫忙照顧，整體費用約 15 萬。 （2）子女教育費 實務情況子女教養費用應會高於他的評估，因此我們建議鄭先生在子女教育 費用的部分，可調高至 350 萬。 （3）投資商用不動產 同方案 B。 （4）換車計劃(參考 P.32) 車款建議購置 TOYOTA YARIS 雅致 NT$585,000，頭款需準備 NT$185,000 ，貸款金額為 NT$400,000 (分 30 期，月繳 13,333)。以 降低購入汽車之費用，若往後資金充足換車可再另選款式。 （5）回台後應找多少錢的工作 回台後找到年薪 50 萬的工作。

（6）回台後應找多少錢的工作 同方案 A。 （7）無法續約且回台找不到工作，整體財務目標 同 A 方案。 （8）教育費增加供給到碩士畢業 供給小孩在台灣讀研究所。 碩士費用一覽表 地區 分類 平均學費/年 生活費/年 總計/年 台灣 公立學校 NTD 50,000 NTD 200,000 NTD 250,000 私立學校 NTD 100,000 NTD 300,000 台灣讀研究所平均費用 NTD 28 萬 （9）幫小孩準備一筆結婚基金(P.14) 為小孩準備一筆 50 萬結婚基金。 （10）其餘項目皆按原先目標執行 （A）旅遊規劃 同方案 A。 （B）6%-8%投資資產配置(參考 P.16) 同方案 A。

（C）夫妻新購保險規劃(參考 P.13) 同方案 A。 （D）子女新購保險費(參考 P.14) 同方案 A。

柒、 定期追蹤與調整

我們透過鄭先生的現有資產與收支狀況，彙整出近年來的相關數據，根據理 財目標規劃，定期追蹤鄭先生規劃後的財務缺口，且提供三種調整方案供鄭 先生選擇，使其的需求獲得更多滿足。 在採用方案後，一開始我們建議先以每三個月追蹤一次，待狀況逐漸穩定則 可視情況調整為每半年追蹤一次。 透過定期追蹤的方式，不但能瞭解客戶規 畫後的生活，面對及時意外，也可以及時進行變動修改與調整，達成客戶的 需求，使他們邁向幸福的未來。 由此案例我們可得知財富管理的重要性，經由規劃後，才有辦法在達成理財 目標的時候，同時維持一定的生活品質，藉由財富規劃來保障家庭的生活， 以防止家庭因沒有完善的規劃帶來之變故，提供客戶的生活質量。

捌、

參考文獻

附表 1 綜合所得稅試算 (資料來源:財政部稅務入口網

附表 2 勞保投保薪資分級表

(資料來源:勞動部勞工保險局