第四章 信用風險與管理架構
第二節 信用風險之管理架構
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第二節 信用風險之管理架構
一. 信用風險管理策略
銀行應以書面文件建立其信用風險管理策略，包含各項徵授信作業之作業準 則以及作業規範，確保授信作業符合信用風險管理之策略，藉此嚴格監控核准貸 款之標準、信用風險之承擔能力、資產管理及辨認不良貸款並作債信處理等。
良好的信用風險管理策略須具備以下之條件:
1. 符合法令規範
2. 建置適當作業規範使作業導向與策略相符，其中適當之作業規範包含:
徵信程序，其中適當之作業規範包含:
a. 徵信程序 b. 核准權限 c. 授信限額 d. 授信核准程序
e. 例外准駁狀況之處理 f. 風險監控與管理 g. 定期信用覆核 h. 不良債權管理 i. 文件及資料管理
3. 反映業務性質和複雜性，並針對各個目標市場評估風險程度以制定信用風險 之限額
4. 策略能能隨外在環境變化作修正，如因應該年度業績成長與盈餘之目標所設 定之資金運用策略。
5. 涵蓋所有重要之信用風險
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（1） 業務功能 (Origination)：負責客戶管理 (Client Management)與招攬 業務 (Loan Origination)。
（2） 帳務功能：負責授信文件 (Loan Documentation)管理、對保與日常帳 務處理 (Loan Servicing)。
（3） 信用風險管理功能：負責授信組合管理 (Loan Portfolio
Management) ，如貸款次級市場 (Secondary Market Activities)之交易（包
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括：聯貸、證券化、避險、買賣斷交易）、監控暴險額、及驗證信用風險模 型等。
（4） 信用風險執行功能：負責信用評等、授信核准、及回收管理 (Recovery Management)。
2. 不同信用風險組織之差別：
由於每一家銀行均有其個別之歷史背景、組織文化及業務專長，銀行間之信用 風險管理組織不必然完全相同，以下之說明僅歸納國際間主要銀行其信用風險組織 之面向。銀行應該基於其自身之需要，考量其規模與業務複雜度，設計其信用風險 管理組織。
（1） 中央集權與地方分權：某些銀行將授信准駁的權限下放於各分行，其他銀 行則將授信准駁的權限集中於總行。
（2） 授信委員會：此委員會係由各單位經驗豐富之主管所組成，除核准授信，
亦負責授信政策的審議。此乃屬於專家判斷(Expert Rule)之核決模式。
（3） 產業專家與通才：銀行可按對個別產業之專業而賦予權責，例如：電信業、
大眾傳播、礦業、能源業、銀行業等；亦可依業務別賦予權責，例如依企金、消 金業務等，而不就個別產業進行規劃。
（4） 地理區域考量：按區域來劃分權責，例如：北區、中區、南區等。一般而 言，大多數跨國性銀行均採用地理區域劃分權責。
(二). 董事會:
1. 避免利害衝突：
(a) 應遵照法令對利害關係人之約束。
(b) 董事會成員，特別是外部董事，應迴避其所介紹授信案之准駁。
2. 覆核對銀行利害關係人之授信，例如：對銀行總經理或高階管理階層之授信。
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序應涵蓋銀行所有營運活動中個別授信（Individual Credits）與整體授 信組合之信用風險。‧
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1. 檢視風險衡量系統應用於日常信用風險管理之情形。
2. 驗證風險衡量機制重大變化之合理性。
3. 評估資料之正確性與完整性；並覆核資料來源之一致性、時效性、可靠性與 獨立性。
4. 檢視內部模型假設之正確性與妥適性。
5. 查核內部信用評等系統之操作情形。
三. 信用風險管理流程 (一). 風險辨識
1. 有效的信用風險管理流程始於辨識任何既有與潛在之風險。信用風險不僅存 在於授信行為中，在銀行的其他營業活動中亦會發生，包括銀行簿與交易 簿、資產負債表內與資產負債表外所涵括之所有交易。例如：承兌票據、
銀行同業往來、外匯交易、金融期貨、衍生性金融商品、債券、權益證券、
保證與承諾、清算交易等。
2. 隨著金融創新，新種授信業務日趨複雜（例如：對特定產業放款、資產證券 化、信用衍生性金融商品，信用連結式債券）。銀行必須充分了解複雜的 業務中所涉及的信用風險，再行承做新種業務。
3. 信用風險辨識，可自違約事件來進行。違約事件包括：未能付款或交割、毀 約、信用擔保違約、錯誤聲明、特定交易項下的違約、交叉違約、破產、
未承受義務之合併等。能夠辨別銀行授信案件或交易中任何具有違約事件 發生之可能性的交易即為信用風險辨識之要義。
(二). 風險衡量 1. 信用風險衡量應考量
（1） 授信特徵（例如：放款、衍生性商品、額度），以及其契約內容與授信戶
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財務條件。
（2） 市場之變化，對曝險可能產生之影響。
（3） 擔保品或保證。
（4） 其他未來可能的借款人或交易對手本身之風險變化。
（5） 除了個別交易之風險，亦應衡量授信組合之風險。
以下補充說明銀行於授信時應考量之風險衡量因素(以企業放款業務為例):
（1） 借款目的與還款來源
（2） 借款人或交易對手之聲譽
（3） 借款人或交易對手目前的風險概況（包括風險特徵與風險額），及其對經 濟與市場情況的敏感度
（4） 借款人的還款紀錄以及目前之還款能力
（5） 對借款人未來還款能力的情境分析
（6） 借款人或交易對手之法律清償能力
（7） 借款人的企業管理與借款人在其產業的市場地位
（8） 擬承做之條件，包括限制未來借款人風險概況改變之條款（Financial covenants）
（9） 擔保品與保證之適足性分析
2. 信用風險衡量可透過三個指標值呈現
（1） 曝險金額：即客戶於違約時之帳上餘額；若為循環動用額度，則為預估客 戶違約時所動用之金額。
（2） 違約損失率：即客戶違約後，經過催收程序處理，在程序結束後仍無法收 回的損失比率。
（3） 違約機率：客戶在一段期間內可能違約的機率。
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3. 銀行應建立其內部信用評等系統並定期驗證。內部信用評等系統是衡量個別 授信與整體授信組合品質的重要工具，良好的內部信用評等系統可以有效 區分不同授信暴險中不同程度的信用風險。內部信用評等系統可以是採取 專家判斷的方式，也可以是統計模型，或者綜合兩者；惟均必須與其營運 活動本質、大小與複雜度等相當。量化信用風險除了內部自行發展模型 外，亦可採外購方式建立內部評等模型，包括：
(1) 投資組合經理法（KMV法）
(2) 信用風險加成法（Credit Risk+）
(3) 信用計量法（Credit Metrics）
(4) 信用投資組合觀點法（Credit portfolio View）
4. 銀行若參與聯貸，即使非擔任主辦行之角色，在參與聯貸案前仍應自行評估 信用風險及核貸條件，切莫過度依賴主辦行之信用評等資訊。
5. 銀行應衡量單筆授信之風險／報酬關係以及單一授信戶／關係戶之整體報 酬。授信承做條件，包括價格（利率）與非價格條件（例如：擔保品、限 制條款），應充分考量所有成本以及銀行所承受的風險。
(三). 風險溝通
1. 決定風險溝通中之風險資訊時，應考量下列因素：相關性與即時性、可靠性、
可 比 較 性 、 重 大 性 、 整 合 性 ； 並 於 對 外 揭 露 時 加 入 非 專 屬 性 (Non-Proprietary)之考量。
2. 銀行對內呈報與對外揭露之資訊應一致。
3. 對內呈報
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（1） 銀行應建立適當之信用風險報告機制(Credit Risk Reporting System)。
信用風險報告應定期提供高階主管正確、一致、即時的資訊，作為其決策 之參考。
（2） 信用風險報告內容包括: 授信損失(Credit Losses) 、壓力測詴(Stress Test)、全行資產組合風險評估(Portfolio Risk Assessment)、授信分級 報告(Classified Credit Reporting)、特定產業專題報告、各式例外報 告(Ad-hoc Exception Information Request)、風險訂價例外報告(Price Exception Reporting)及主管機關查核報告等。
（3） 銀行應針對不同之呈報對象，例如：前檯業務人員、徵授信人員、帳務人 員、催收人員、獨立之信用風險管理人員等，訂定各類信用風險報告格式 及其呈報頻率。呈報對象越高者，其呈報資訊越應扼要。
（4） 銀行應訂定辦法，以確保超限與例外狀況（如：:違反政策與程序的情況）
能即時呈報予適當之管理階層。
4. 對外揭露
（1） 銀行在年報上的信用風險揭露程度，應與銀行風險管理之水準相當，並包 括以下五大類資訊：信用風險會計處理原則、信用風險管理、信用風險暴 險額、授信品質與授信盈餘。
（2） 以下舉例說明風險揭露之五大資訊。
A. 信用風險會計處理原則：銀行應揭露其認列信用風險暴險額與提撥準備之會 計原則及方法。建議銀行待第三十四號與第三十六號財務會計準則內容業經 確認後，檢視必要揭露之資訊是否均已列入。
B. 信用風險管理：銀行應以定性與定量方式描述其所承受之信用風險，並揭露 其信用風險管理架構與組織、管理不良債權之方法與技術、信用評等（分）
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之使用、及衡量授信組合風險之方法。
C. 信用風險曝險額：
＊銀行應分門別類揭露銀行現有信用風險曝險額及未來可能之曝險額，包括如信 用衍生性商品與資產證券化之部分。
＊銀行應揭露信用風險抵減技術的效果，包括擔保品、保證、信用保險、與淨額 沖銷協定。
D. 授信品質：
＊銀行應摘要說明其內部信用評等流程與內部信用評等分配之情形。
＊銀行應按照主要資產分類揭露其信用風險暴險情形，包括逾期及不良債權部 分。
＊銀行應按照主要資產分類揭露其損失準備提撥情形。
E. 授信盈餘：
銀行應揭露授信業務所產生之收入及相關之費用。
(四). 風險監控
1. 有效的信用風險監控包括以下功能：
（1） 確保銀行充分了解借款人或交易對手的財務狀況。
（2） 確保所有貸款符合契約協議之內容。
（3） 確認借款人借貸目的真實性。
（4） 確保預估之現金流量足以應付每期償還金額。
（5） 確保擔保品價值仍有適足的擔保力。
（6） 及時辨識不良債權。
（7） 確保銀行提存適足之損失準備。
2. 銀行應具備一套監控個別授信與單一借款人或交易對手之制度，包括辨識與