第三章 、 研究方法與實證模型
第二節 、 資料來源與變數設定
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具有單根）之下，如其檢定結果不拒絕𝐻&，則表示該序列具有單根，
反之檢定結果如為拒絕𝐻&，則表示該序列不具有單根。
第二節、資料來源與變數設定
一、資料來源
本研究之數據資料來源取自於中華民國統計資訊網，為增加樣本 數以求降低分析的偏誤，因此選取季資料作為觀察值，其資料範圍自 1962年第1季至2017年第3季，樣本數共計223筆資料，並將各項資料 統一換算為年增率，年增率計算方式為：
（當季數據− 去年同季數據）
去年同季數據 ×100%
二、變數設定
本文所建立之實證模型，研究重點係為探討臺灣之通貨膨脹率與 經濟成長率是否呈現非線性關係，並藉由Hansen（2000）之門檻迴歸 分析探究該模型是否具有門檻效果。除將通貨膨脹率置入迴歸式，並 將前期經濟成長率、固定資本形成年增率、出口年增率、政府支出年 增率及人口成長年增率等變數一併放入迴歸式中，以減少估計參數之 偏誤。各該變數說明如下：
（一）被解釋變數：
以我國實質國內生產毛額之年增率（YGR）設定為被解釋變數並 以此變數呈現臺灣經濟成長之變動情形，透過設定門檻變數、解釋變 數於門檻迴歸模型中，藉此探求臺灣經濟成長於低度通貨膨脹程度及
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高度通貨膨脹程度等不同情境時，通貨膨脹對於經濟成長是否存有不 同的影響。
此外，行政院主計總處自2014年11月起對於國內生產毛額（GDP）
編制計算方式，將以往採行的「定基法」（fixed-based）改為「連鎖法」
（chain-linked），是以，近年的經濟成長率亦隨之修正，
（二）門檻變數：
本研究以CPI物價指數估計之「通貨膨脹率」（INF_CPI）及以GDP 平減指數（GDP deflator）衡量之「通貨膨脹率」（INF_GDP）作為 門檻變數。
有別於消費者物價指數（CPI）所估計之通貨膨脹率為一定期間 裡一籃子財貨的價格指數增長率，以GDP平減指數計算的通貨膨脹率 則是藉由比較名目GDP及實質GDP而計算出的物價變動指數。名目 GDP係以當期價格所評價之當期產值，實質GDP則為以基期價格所衡 量之當期產值，是以，GDP平減指數亦為當期價格之於基期價格的相 對水準。
縱使以GDP平減指數估計之通貨膨脹率與以消費者物價指數計 算之通貨膨脹率兩者呈現相同趨勢，但仍有著兩個層面的重大差異，
首先GDP平減指數係反映所有國內生產貨物及勞務的價格水準，然而 消費者物價指數（CPI）則是反映消費者所購買貨物及勞務的價格水 準，消費的財貨及勞務亦包含進口品，因此會受到國外物價等因素影 響。另外一個差異則在於兩者將不同的價格加權計算出單一整體物價 水準指標的方法有所不同。
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由於本研究為比較（INF_CPI）及（INF_GDP）兩者作為門檻變 數時的門檻效果差異，因此分別依此建立Model 1及Model 2分析比較，
再藉由門檻效果檢定進一步判斷，以何者作為門檻迴歸分析中的門檻 變數較為妥適。
（三）其他解釋變數：
1、前期經濟成長率（YGR）：
以實質國內生產毛額（GDP）之年增率為代表，由於該時間 序列資料為原始資料並未考量季節因素而作季節調整處理，因此 取落後1期至4期經濟成長率作為代表變數核估，藉此解決未作季 節調整可能造成的殘差項自我相關問題。
2、固定資本形成年增率（C_YGR）：
以實質固定資本形成年增率作為代表。
3、出口年增率（EXP_YGR）：
以實質商品及服務輸出之年增率作為代表，鑑於我國為出口 導向之國家，出口與經濟成長息息相關，是以加入此變數藉此作 為貿易開放程度之評估。
4、政府支出年增率（G_YGR）：
政府支出為影響經濟成長的重要生產投入要素，因此本文以 實質政府支出年增率作為代表。
5、人口成長年增率（P_YGR）：
以期中人口年增率作為代表。