液晶面板產業簡介

顯示器產業，是繼半導體產業之後，全球重要的產業之ㄧ。根據 Displaysearch 的研究指出，2003 年全球 DRAM 營收將達 228 億美元，晶 圓代工營收為 213 億美元，合計兩者營收將高達 441 億美元，可是面板廠 預估今年營收將高達 477 億美元，DRAM 與晶圓代工廠的投資金額比面板 廠大很多，但營收卻比面板廠小，顯示面板產業的投資效益超過半導體產 業。

2006 年全球大型 TFT LCD 產值據工研院 IEK-ITIS 計畫資料表示，預 估為 57,195 佰萬美元，較 2005 年 43,234 佰萬美元成長近 25%，主要為寬 螢幕筆記型電腦、監視器及 LCD TV。

在大型 TFT LCD 面板方面，應用市場主要為筆記型電腦、監視器及 LCD TV 等產品，其中 Vista 作業系統預估將帶動寬螢幕產品的需求。另外 對於 LCD TV 的需求預估於 2007 年起將以 40-50 吋為主流。

2006 年全球大型 TFT LCD 出貨量仍以監視器為最大宗，占 52.5%，其 次為筆記型電腦螢幕約占 28.9%，而 LCD TV 則從 2005 年的 13%上升至 18%，並且預估到 2010 年其成長率將有三成的成長比例。

全球主要大尺吋 TFT-LCD 生產國為日本、台灣及韓國，目前全球有十 座五代線及一座四．五代線液晶面板廠，分別為韓國的 LG. Philips LCD 二 座、三星電子三座；台灣的友達光電、奇美、瀚宇彩晶、華映等共有六座；

2004 年群創科技一座五代及日本夏普一座六代線液晶面板廠加入生產。而 大陸近年亦積極呈現前進平面顯示器市場的野心，除了上廣電與日本 NEC 合作之外，京東方則倂購韓國 Hydis，順利取得進入 TFT LCD 的門票，並 於 2005 年正式加入五代線的生產行列，漸漸在國際上取得一席之地。

台灣開始量產 TFT-LCD，不過是最近幾年的事。但由於 TFT-LCD 的 製程與半導體十分相近，台灣在半導體產業所累積的人才與技術，使得台

灣在切入 TFT-LCD 產業之後，能很快提昇品質與良率。再加上台灣 TFT-LCD 業者即使面對產業低迷時期，仍勇於投資，終於造就出台灣在此 一產業的優勢地位。

而目前日本廠商，在第四代生產線之後，投資腳步就畏縮不前，因此 在強調不斷投資擴廠、提昇量產規模的 TFT-LCD 產業中，逐漸撤退，轉而 發展先進技術與利基型產品。另一方面，韓國廠商發展 TFT-LCD 較台灣 早，產業結構也較台灣完整，因此，現階段韓國廠商在成本與價格上，都 具有主導的優勢。

面對投資金額龐大的 TFT-LCD 產業，再加上韓國廠商投資腳步的快 速，台灣廠商若要在這個產業生存，只能選擇跟從韓國廠商的腳步繼續投 資。一旦跟不上領先者投資的腳步，就只能宣告退出。TFT-LCD 產業儼然 成為一場資本競賽。

TFT-LCD 的應用，以筆記型電腦、監視器、手機為主。LCD TV 則因 為使用面積較大，並且可進入一般家庭市場，特別受到矚目。目前，台灣 的 TFT-LCD 面板有九成八的業務仰賴競爭激烈且毛利率較低的筆記型電 腦與桌上型顯示器，然而面對未來產品趨勢朝向小型化(如手機、PDA)及 更大型化(如 LCD TV)發展，台灣廠商下一步投資的重點，有可能針對此兩 項較弱的市場。

另外，台灣面板廠商也期望透過貼身服務來贏得市場。由於地緣關係 和語言文化的共通性，台灣面板供應商與大陸買家之間的交流沒有任何障 礙，多數台灣製造商都已實現貼近客戶的方式來進行交貨。在供貨和付款 方式上，台灣廠商也相對靈活。未來台灣的面板業者應積極把握在大陸市 場的優勢，及掌握面板新一世代的生產技術與需求，才能與此行業最大的 競爭對手韓國廠商相抗衡。

過去，台商赴大陸投資理由不外乎：獲取價廉之生產要素 (包含土地、

資金、材料、技術、人力等)、接近客戶或市場，尤其隨著全球產業蓬勃發 展，業務競爭日劇、獲利日益微薄，企業家基於比較利益原則，將較不具

競爭之製程移往中國大陸生產，並採取擴大經濟規模，以降低生產成本，

這種兩岸分工模式是任何高階經理人自然且理性的抉擇。

在 TFT 面板製程依工序分陣列 (Array) 段、液晶(Cell) 段、液晶模組 (LCD Module; LCM)段等。Array 段以黃光製程為主，Cell 段以液晶填充、

偏光片貼附等製程為主，LCM 段則以模組組裝為主；故 Array 段可謂為半 導體製程、Cell 段為液晶封裝製程技術，二者屬資本、技術密集的產業，

而 LCM 段則屬勞力密集、接近客戶導向的產業。過去隨著液晶監視器、

筆記型電腦等系統組裝、製造據點位於大陸，台灣面板廠 LCM 段製程早 已外移大陸生產；另外，全球顯示器應用市場崛起，面板產業競爭也日趨 激烈，在大陸設置 LCM 段在大陸生產已成為廠商獲利的重要條件，推究 其外移原因主要為接近客戶、追求規模經濟與經營效率，但隨著我國面板 廠大陸 LCM 段生產，連帶國內背光模組、CCFL 燈管、偏光片後段切片等 與 LCM 關聯性高產業，相繼赴大陸投資生產。

2.1.1 顯示器面板產業特性

參酌工研院資料將顯示器面板產業之特性歸納如下：

1. 資本密集：大型面板廠商之建廠成本動輒數百億元以上，所以要達到經 濟規模需要相當的產量，該產業之進入障礙極大，而也正因該產業之投 入成本高，導致該廠商若想要退出該產業，其所投入之固定成本將有可 能成為高額之沉沒成本，而導致該產業之高度的退出障礙。

2. 技術層次：日韓各大廠商在進入該產業時，皆擁有相當之專利權及技 術，台灣廠商因較晚起步，是否能獲得技術移轉及是否能負擔得起授權 費用，則是另一項考驗。

3. 價格受景氣循環影響大：廠商於生產時無法預知市場實際之價格及需 求，而僅能以當時的需求作為決策依據，因該產業之需求及獲利受景氣 循環及價格之影響極大，故一直處於供需不平衡的市場下。

4. 上下游國際化分工：因該產業係屬上游為資本及技術密集之產業，下游 為勞力密集之產品，故廠商已將勞力密集之下游後段模組廠移至勞力成

本較低之國家生產，以達到最適化分配之效益。

2.1.2 我國發展液晶面板產業之 SWOT 分析

本研究將我國發展面板產業之 SWOT 分析如表一：

表一 我國發展液晶面板產業之 SWOT 分析

優勢 劣勢

1. 企業應變能力強 2. 人才濟濟

3. 產業聚落 4. 下游需求強烈 5. 政府支持 6. 佈局大陸

7. 取得技術轉移及建立策略聯盟

1. 關鍵零組件、生產設備及原材料受制 於其他國家

2. 資本實力不敵韓國

3. 產品品質及廣度仍有待提升

機會 威脅

1. 下游市場需求旺盛 2. 需求爆發力強

3. 日本廠商願意釋出技術

1. 韓國擴廠及量產速度 2. 日本累積之研發技術 3. 大陸廠商加入競爭 4. 潛在技術發展的威脅 1.優勢

（1） 企業應變能力強：台灣廠商自七十年代中小企業發展以來，極具韌 性。

（2） 人才濟濟：台灣本身擁有豐富的半導體研發人才，而 TFT-LCD 的 原理與半導體產業極為相似，使台灣進入該產業的時程較其他國家 為快。

（3） 產業聚落：台灣擁有完整的上、中、下游產業，並已形成產業聚落 現象。

（4） 下游需求強烈：台灣為世界筆記型電腦及液晶電視主要代工國家之 一，對於面板材料及設備之需求量相當強烈。

（5） 政府支持：台灣政府自 2000 年起，即推動「兩兆雙星」政策，積 極輔導面板廠商。

（6） 佈局大陸：目前台灣五大面板廠已於中國大陸地區設立後段模組 廠，以符合降低人力成本之要件。

（7） 取得技術轉移及建立策略聯盟：日本為最先發展 TFT-LCD 面板的 國家，但在成本及價格無法取得優勢的情形下，已轉型為提供技術 及上游原材料之產業型態，台灣長期與日本合作，已取得與日本 SHARP、NEC 的支持，並建立策略聯盟。

2.劣勢

（1） 關鍵零組件、生產設備及原材料受制於其他國家：台灣目前尚無法 自行生產玻璃基板、上游液晶原材料及大型生產機台等，目前仍掌 握於美、日大廠的手中。

（2） 資本實力不敵韓國：興建一座面板廠動輒數百億台幣以上，所需要 的資金十分龐大，在這方面韓國為傾全國之力，但目前台灣廠商大 部分仍為自行籌募資金。

（3） 產品品質及廣度仍有待提升：台灣面板廠商在品質精緻度及廣度上 仍不敵日本，所以要加強技術層面的提升，以提高經濟價值。

3.機會

（1） 下游市場需求旺盛：面板雖受市場需求影響甚深，但因台灣過去產 業發展已為面板下游的系統廠及品牌廠商建立了完整的供應鏈。

（2） 需求爆發力強：據 ITRI 研究預估 2007 年全年出貨片數可達三億一 千萬片，其中筆記型電腦之面板出貨量為 9,315 萬片，監視器用面 板出貨量為一億五千萬片，LCD TV 可達七千萬片，較 2006 年之二 億六千萬片成長約 20%。

（3） 日本廠商願意釋出技術：目前日本各大廠已願意釋出技術與台灣廠 商進行策略聯盟或合資，讓台灣廠商可以得到更高的技術層次。

4.威脅

（1） 韓國擴廠及量產速度：目前韓國廠商已積極興建八代廠，希望可以 主導面板規格，來控制市場。雖然韓國僅有兩家大廠，但在該國國 家政策積極扶植之下，其面板廠到品牌廠一氣喝成，以無疑是一股 強大的力量，讓台灣廠商辛苦經營，並極力追趕。

（2） 美、日累積之研發技術：美國及日本是早期發展 TFT-LCD 面板的 國家，雖目前自行製造的廠商以所剩不多，但關鍵零組件之技術，

仍操控在該國手上，使台灣之製造成本一直居高不下，台灣若想脫 離此一經營困境，必須積極研發原材料。

（3） 大陸廠商加入競爭：目前大陸廠商尚未形成氣候，但在國家積極扶 植下，目前已有三家廠商完成五代廠的興建，故其未來將形成的競

（3） 大陸廠商加入競爭：目前大陸廠商尚未形成氣候，但在國家積極扶 植下，目前已有三家廠商完成五代廠的興建，故其未來將形成的競