第一節 研究背景與動機
1997 年亞洲金融風暴，雖然沒有重創台灣企業，但也使得國內各大企業進 行債務重整工作，金融機構也因而產生了資產結構上的變化。過去，金融機構著 重於大型企業的貸款業務，然而企業動授信金額動輒上億元，且利率加碼空間 小，一旦形成呆帳則損失慘重，因而促使金融機構調整營運方向，開始重視個人 消費金融業務，由於其業務對象為個人，需求量多且授信金額小，呆帳風險相對 較低，因此近年來個人消費金融業務成了各金融機構的兵家必爭之地。由圖 1.1 可看出近來年，消費性貸款占整體金融機構放款總額的比例持續不斷攀升， 94 年底消費性貸款己占金融放款近四成，尤其於 93 年至 94 年間成長幅度之大
（26.93%），實不容小覷。
圖 1.1 84~94 年消費性貸款占金融放款之比率
消費性貸款占金融機構放款金額之比率 50%
40%
30%
20%
10%
0% 年
84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 消費者貸款佔放款比率
然而，也就因為個人授信的額度小、債權分散、利息手續費高，使得金融機 構忽視了個人信用惡化的衝擊，再加上巿場上金融機構百家爭鳴，競爭激烈，為 搶得巿場占有率，多半降低了核卡門檻，於是免保人、快速核卡、臨時調額、代 償業務等紛紛出籠，雖然解決了不少民眾的燃眉之急，長期而言卻也導致了信用 擴張的窘境。近年金融業者加強持卡循環信用服務，93 年底信用卡循環信用餘
額達新台幣 4,250 億元，根據金管會統計，截至 94 年 8 月底止，信用卡放款餘
另外，我國預定於2006年底與國際清算銀行同步實施新巴塞爾資本協定(New Basel Ⅱ Accord)之相關規範，新巴塞爾協定的目標是使金融體系能穩健運行，降
低金融授信風險，建立完整的風險及運作管理機制，以強化金融監理機制及改善 金融產品品質。為了因應新巴塞爾協定的規範，國內金融機構必須在年底前建置 符合國際標準的風險管理機制，方能在國際金融市場中與國外其他國家競爭，在 國內金控整合已邁入第二階段時，落實風險控管已是當務之急。新資本協定實行 後，銀行所面臨信用風險的壓力勢必俱增，信用風險管理的課題則愈顯得重要，
應涵蓋：下達信用決策前所有過程、信用額度承諾與授予信用後之監督過程。
綜合上述所言，強化信用風險管理系統是各金融業的首要要務。然而，從前 著重經由申請進件的授信過程中，依客戶的屬性資料及過去金融往來情況，剔除 風險型客戶的方法已經不敷始用。過去相關學術研究中，多數亦是以卡戶之基本 屬性資料，建立授信評分模型，甚少針對銀行現行客戶之繳款及消費行為面的分 析。然而，目前金融業當務之急，是設法對現有卡戶進行風險性評估，找出潛在 風險型客戶先予以控管，才能有效降低呆帳損失。因此，客戶在持卡期間的行為 表現就顯得相當重要。目前許多銀行採行的方式，多屬主觀的經驗判斷，認為客 戶為高危險群即予以信用緊縮，缺乏客觀的工具來判定客戶之風險係數，這樣
“寧可錯殺一百也不願放過一個＂的情況下，非但不能有效篩選出高風險型顧
客，更容易犧牲部份好顧客的權益，除了不利於卡戶，對銀行本身亦是一項損失。
本研究將針對此問題，以客戶行為面做為分析為主軸，企圖建立一套客觀、
有系統的風險等級模型，以期有效幫助銀行過濾出潛在高風險型顧客，以便進一 步採行適當的管控動作。
第二節 研究目的
本研究將以國內某銀行之客戶為研究對象，依其申請信用卡進件時，所填寫 的個人基本資料檔，及核卡後每月消費繳款的記錄，進一步分析研究。並且運用 Logistic 廻歸模型來建立該銀行信卡客戶的信用風險模型，本研究目的如下：
一． 從研究銀行的客戶基本資料及繳款資料檔中，找出顯著影響客戶信用 風險之重要變數。
二． 利用「個人屬性變數」及「繳款行為變數」，建構「個人屬性模型」
（MODEL I）、「繳款行為模型」（MODEL II）及「混合模型」（MODEL
III）等三信用風險評估模型。
三． 比較三模型之優劣及區別能力，找出判別客戶風險能力最佳的模型，
進一步提供金融業界應用於信用風險之控管。
第三節 研究範圍
本研究以國內某家銀行機構為研究對象，依民國 94 年 1 月至 10 月期間中，
現存的有效卡卡戶為抽樣母體，共抽取 6,500 件，扣除資料不全者，共 6,320 件，
再依 94 年 11、12 月為觀察期，用來定義抽樣本逾期與否，其中「正常繳款」的 客戶共 3,906 件，定義為「非逾期戶」；「曾經逾期繳款三個月以上」者共 2,414 件，定義為「逾期戶」。並就樣本之信用卡個人基本申請資料，如：性別、年齡、
學歷…等項目，及樣本在抽樣期間內的繳款行為，如：繳款比率、預借現金比率…
等資料，做為本研究之研究範圍。
第四節 研究架構
本文之研究架構分為五個章節，各章節之內容概述如下：
第一章為緒論，闡明研究動機與目的，界定研究範圍及本文之架構。第二章 為相關理論及文獻探討，說明信用風險的評估原則及適用模型，並回顧國內外信 用風險評估等相關文獻，希望藉由相關領域之研究回顧，提供本研究建構評等模 型之參考。第三章為研究設計與方法，說明本文的研究對象、期間及資料來源，
並定義研究變數且詳加說明之，另外介紹本研究所運用之研究方法及相關統計分 析。第四章為本研究之實證結果，敘述前章節所建構之模型的顯著性及區別正確 率，找出最佳之風險區別模型。第六章為結綸與建議，闡述本研究之結論與心得，
並提出建議供後續相關研究改進之參考。
下圖為本研究之架構圖：
研究背景、動機與目的
MODEL I
個人屬性模型MODEL II
繳款行為模型MODEL II
混合模型實證分析
驗證最終模型 相關理論及文獻回顧
研究方法
Logistic 廻歸模型研究結論與建議
圖 1.3 研究架構圖