第二章 台灣二極體產業的市場現況
第三節 二極體產業的五力分析
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台灣半導體股份有限公司(5425)12創立於 1979 年，目前擁有一座磊晶廠(台灣)、
三座晶圓廠(台灣與天津)與二座封裝廠(天津與山東)。除了亞洲區的銷售點之外，
在歐洲美洲等地另設有營業據點，全球員工人數達 2300 人，營收超越 50 億新台 幣。近年來，除了跨大核心二極體產品產能，並向上游整合成立磊晶廠、晶圓廠開 發整流二極體、蕭特基二極體與橋式整流器外，同時藉由委外代工的方式開發電源 管理 IC、金氧半場效電晶體、絕緣閘雙極電晶體、觸發二極體以及矽控整流器等產 品搭配其全球佈局的銷售通路以提供客戶完整的產品組合。
第三節 二極體產業的五力分析
2008 年的金融海嘯重創了全球的經濟，台灣二極體產業當然不可倖免在市場 需求降低與代工訂單減少等情況下受到了重大的衝擊。而中國大陸則透過像是 4 兆 人民幣救市、家電下鄉等措施積極運用財政政策與調適貨幣政策來化解危機，加上 市場上客戶都需要壓低成本以提高競爭優勢的趨勢下，低價的中國大陸二極體廠商 得以藉此機會擴大業績，而這一波的金融風暴反而使得中國大陸的二極體產業獲得 了快速的發展契機。台灣二極體產業發展再次面臨了嚴苛的考驗，為了找出因應的 策略，先就 2008 年金融海嘯後的台灣二極體產業進行五力分析來釐清當前台灣二 極體產業所面對的競爭態勢。
波特(1979)所提出的五力分析模式，是分析產業結構與競爭對手的工具。波特 的五力分析主要是藉由描述個別的產業內外的五種競爭者：供應商、購買者、潛在 進入者、替代者及同業競爭者間的競爭情況來進行分析(參考圖十三、五力分析的 決定因素)。該方法分析每一競爭者動力的根本來源後，可以發掘公司的強弱點，
有助於公司在產業內重新定位。另外察覺所分析產業變動趨勢後，尚可以發現將帶 來的機會與威脅。這樣的架構分析不但是用於分析產業，也有助於產業內個別公司 的策略分析。
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圖十三、五力分析的決定因素
1. 同業競爭強度
台灣的二極體廠商在同業的競爭上主要是跟歐美日等國外品牌廠商、台灣本身 的二極體廠商以及與中國大陸新崛起的二極體廠商競爭。
歐美日等品牌大廠一直以來在產品的設計、開發與品質方面佔有優勢，而居高 不下的產品價格則是其競爭的弱項。品牌大廠的產品設計與開發大多跟主要核心晶 片或是國際大客戶結合，在客戶的新產品開發前期就已切入客戶的設計端，結合客 戶的應用線路進行搭配設計，使得品牌大廠不單單在產品設計上取得優勢，更可以 進一步的主導新技術規格的制定，進而確保其持續領先的研發優勢。以 Diodes 與 Vishay 在手機電源供應器的開發上與 Apple 合作開發的 TO-277 封裝的蕭特基二極 體產品為例，新的蕭特基二極體芯片具有低順向壓降的特性，相對於原本的蕭特基 二極體芯片在實際應用時能提供更少的功率損耗，搭配上新開發的 TO-277 封裝有 著更好的散熱結構，在應用時能減少能量的散逸，有效的降低應用溫度。電源供應 器的體積也因此得以縮小。Apple 得以在 iPhone 手機上成功的推出其輕薄短小的 電源供應器 (參考圖十四、蕭特基二極體應用於手機充電器的比較) 。
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圖十四、蕭特基二極體應用於手機充電器的比較
這些品牌大廠在 2008 金融海嘯後大多將製造部分委外進行，以往是交由台灣 二極體廠商代工。然而隨著中國二極體廠商的崛起，在成本的考量下，愈來愈多的 代工訂單已轉往中國大陸的二極體廠商進行以期降低其在價格上的劣勢。
台灣的二極體廠商由於產品與客戶間的高度重疊，各公司的發展無論是產品開 發、製程的設計、銷售的策略等等相差不大，彼此間的競爭向來都非常激烈。台灣 二極體產業整體相對於其他的競爭對手來說，由於在工程、品質與製造方面累積了 二、三十年的人才與經驗，在生產良率、品質管控、製程改善、異常處理與品牌價 值等方面仍能保有一定的競爭優勢。面對中國大陸日益嚴苛的製造環境，普遍相對 規模不大的台灣二極體廠商在成本管控上正面臨嚴峻的考驗。
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體產業普遍在品質管控、製程改善、異常處理與品牌形象等方面的表現存在很大的 進步空間 (參考表一、同業競爭強度比較) 。
表一、同業競爭強度比較
2. 消費者的議價能力
二極體產業的營運都是採 B2B 的模式進行，客戶都是電子產業的廠商。在為 數眾多的二極體廠商的激烈競爭情況下，提供了客戶非常強的議價能力。一般而言，
品質、交期、價格、服務與技術這是客戶用來評量供應商良莠的五個面向。
歐美日等品牌大廠在品質、服務與技術上有優勢，新崛起的中國大陸二極體供 應商則在價格、交期與在地服務等方面有優勢。台灣的二極體產業的優勢在於品質、
交期、服務與技術。
一般而言，應用於低階產品的客戶比較重視價格，客戶相對來說會有較高議價 能力；而高階產品應用的客戶則必須考量品質與技術等其他因素，因此其議價能力 相對較低。
3. 供應商的議價能力
二極體產業在台灣與中國大陸都已建構出完整的供應鏈，無論是原料的矽晶圓、
框架、線材、環氧樹脂或是物料的包材、化學藥劑到生產設備等，都有相當多的供 應商可供選擇，供應商間的競爭激烈，因此大致來說二極體產業的供應商在議價方
同業競爭 技術 品質 價格 服務 交期
歐美大廠 優 優 劣 普 劣
台灣廠商 普 普 普 優 優
中國廠商 劣 劣 優 劣 普
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求往二極體產業發展來爭取二極體產業的訂單，提高營收。新競爭者的加入更進一 步的降低了整個產業供應商的議價能力。
4. 潛在產業新進者的威脅
相對於其他半導體電子產業動輒數十乃至數百、數千億的啟動資金，二極體產 業的相對低的資金需求，以及較低的技術門檻使得二極體產業有著不高的進入障礙，
這對其他像是傳統產業多角化轉型或是技術創業者來說有著相當大的吸引力。
特別是在中國大陸改革開放經濟崛起之後，新進者不僅僅是在資金的取得上相 對容易，各地政府的優惠與補助政策更進一步的促成中國大陸二極體產業的新進廠 商如雨後春筍般的加入競爭。
同時，在金融海嘯的衝擊下，積體電路產業面臨市場需求降低，訂單減少的困 境，也紛紛轉進門檻較低的二極體產業，包括 IC 設計、晶圓代工與封測廠商，都 加入到二極體產業的競爭中，以期能擴大產品線增加營收。進一步的擴大了台灣二 極體產業所面臨產業新進者的威脅。
5. 替代者的威脅
二極體產業在半導體產業的分類上是屬於分離式元件類。’顧名思義，分離式元 件其實是相對於積體(整合)電路。分離式半導體是單獨的元件，比如說一個二極體 或是一個電晶體；而積體電路就是我們常聽到的 IC(Intergrated Circuit)，一顆 IC 上就整合了幾十萬個電晶體、二極體、電阻、電容等元件。為什麼不把所有元件都 整到 IC 裡，而要有單獨的分離式元件呢？因為有些型態的半導體元件因其特性，
並不適合整進 IC 裡。比如說功率元件，由於功率元件在應用時會發熱的緣故，若 將功率元件整合進積體電路時，會因為熱的關係導致整個積體電路(IC)效能降低甚 至燒毀。也有些電路應用在設計時，考慮到設計彈性、設計週期、容易測試與偵錯、
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整合取代的比例並不高。也有部分廠商將金屬氧化物應用在保護線路上，用以取代 突波抑制二極體。然而受限於反應時間與鉗位電壓等的產品特性較差，替代的效果 有限。整體來說二極體產業所面臨替代者的威脅不大。