京都三機制排放權交易財務報導之研究 - 政大學術集成

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(1)國立政治大學會計學系碩士班論文. 指導教授：林良楓博士. 京都三機制排放權交易財務報導之研究政治. 大. The Financial立 Reporting for Kyoto Mechanism. ‧. ‧ 國. 學. n. er. io. sit. y. Nat. al. Ch. 研究生：學. 中. 華民. engchi U. v i n. 蕭庭綉. 撰. 號： 100353049. 國. 102 年. 0. 7. 月. 15. 日.

(2) 謝辭首先感謝我的父母與弟弟以及爺爺和在天堂的奶奶在我唸研究所的過程中一直支持我，還有我的最愛，劉致容，感謝你從我認識你以來陪我度過無數個日子，還有每天都叫我早起寫論文與關心我有沒有唸書，祝福你在新竹當老師會過的很好。在短短兩年的政大會研所期間，我很幸運認識了許多認真的老師以及同學，感謝系上老師的教學指導，讓我在研究所拓展了許多不同於以往的會計觀點與生活想法。感謝我的指導老師林良楓老師，感謝老師如此照顧我們，還帶我們去坪林旅遊，非常. 治政與士凱在口試的時候幫我處理事情，感謝口試委員陳璟烽老師以及許崇源老師的評論大立指導，讓我明白有更多學習空間與改進的地方，我衷心感謝一路來我認識的所有人，感謝同門的郁菁、正瑄、韻儒，特別感謝郁菁在我自顧不暇的時後幫忙我，以及曉涵. ‧. ‧ 國. 學. io. sit. y. Nat. n. al. er. 感謝你們！. Ch. engchi U. i. v i n.

(3) 摘要京都議定書自1997年以來已制定多年，目前已有許多國家與地區開始實行京都三機制，但汙染排放權交易之會計處理尚未有一致性之規範，汙染排放權會計性質也尚未界定。因此，本研究擬從IFRSs現行會計理論基本架構來探討京都三機制：清潔發展機制、聯合履行與排放交易之會計處理。本研究認為如果持有汙染排放權目的為僅有履行減排義務之企業，建議採用成本法處理，排放負債與政府捐贈部分採用IFRIC 3之市價處理。同時為履行減排義務與出售目的企業，履行減排義務部分之汙染排放權仍依照成本法處理，超出限額部分之汙染排放權採重估價法處理。沒有提交義務之. 治政大 IFRS 9處理。至於CDM與JI皆屬於計畫型，因此在取得CERs與ERUs之相關之成本支立出，皆暫時列發展支出，確認後再列為無形資產，移轉之價差則為企業收入。企業採用投資方式持有汙染排放權，依據汙染排放權金融資產特性，使用IAS 39或. ‧. ‧ 國. 學. n. er. io. sit. y. Nat. al. Ch. engchi U. ii. v i n.

(4) Abstract Since 1997, Kyoto Protocol has been effective for many years. There are many countries and regions implemented Kyoto Mechanisms to fulfill carbon mitigation duties. However, until now the standardized accounting method of Kyoto Mechanisms and the accounting nature of emission rights have not yet been defined. Therefore, this research tries to base on the concept and theory of the International Financial Reporting Standards (IFRSs) to discuss the accounting measurement and determination for three Kyoto Mechanisms: Clean Development Mechanism, Joint Implementation and Emission Trade.. 政治大. We suggests the entities whose purpose is to reduce the emission obligations should. 立. use the cost method to measure the emission rights, and the emission liabilities and. ‧ 國. 學. government grants should be measured in fair value under IFRIC No. 3. For those entities hold emission rights for the purpose of emissions reduction and trading at the same time,. ‧. and we suggest the entities apply the cost method for emissions reduction purpose and fair. y. Nat. value to evaluate method for trading purpose. For those entities who don’t have emission. io. sit. reduction obligation but hold emission rights for trading and investing purposes, according. n. al. er. to the characteristics of financial assets for emission rights should apply International. v i n. Accounting Standards 39 or IFRS No. 9. Clean Development Mechanism and Joint. Ch. engchi U. Implementation are project-based transaction, so the related costs of certified emission reductions and emission reduction units are temporarily recognized as development expenditure then transfer to intangible assets when the rights of the units are confirmed. The difference between the cost and transfer price shall be recognized as business revenue.. iii.

(5) 目錄謝辭 ........................................................................................................................................ i 摘要 ....................................................................................................................................... ii Abstract ................................................................................................................................. iii 目錄 ...................................................................................................................................... iv 圖目錄 ................................................................................................................................... v 表目錄 ................................................................................................................................... v 第一章緒論 ......................................................................................................................... 1 第一節研究動機與目的 ............................................................................................. 1 第二節研究架構 ......................................................................................................... 3 第二章全球碳交易機制 ..................................................................................................... 5 第一節碳交易起源與發展 ......................................................................................... 5 第二節京都機制與碳交易市場 ................................................................................. 7 第三章我國溫室氣體減量制度 ....................................................................................... 13. 立. 政治大. ‧. ‧ 國. 學. 第四章排放權交易會計性質之探討 ............................................................................... 19 第一節財務報表要素 ............................................................................................... 19 第二節資產之分類 ................................................................................................... 24 第三節負債認列 ....................................................................................................... 40 第五章京都三機制之會計處理 ....................................................................................... 45. n. al. er. io. sit. y. Nat. 第一節清潔發展機制 ............................................................................................... 45 第二節聯合履行 ....................................................................................................... 49 第三節總量管制交易 ............................................................................................... 53 第六章結論與建議 ........................................................................................................... 67 第一節結論 ............................................................................................................... 67 第二節建議 ............................................................................................................... 68 參考文獻 ............................................................................................................................. 70. Ch. engchi U. iv. v i n.

(6) 圖目錄圖 1：論文架構 .................................................................................................................... 4 圖 2：配額型與計畫型交易市場之關係 ............................................................................ 8 圖 3：國際碳交易市場基本框架 ........................................................................................ 9 圖 4：國家碳權管理架構 .................................................................................................. 14 圖 5：我國減量額度交易管理機制示意圖 ...................................................................... 15. 表目錄表 1：京都三機制之比較 .................................................................................................. 10 表 2：國際自願減碳標準 .................................................................................................. 12 表 3：我國減量額度之屬性劃分及使用目的說明 .......................................................... 14 表 4：IAS 37 與 SFAS 5 對或有負債之比較 ................................................................... 22 表 5：金融工具相關公報 .................................................................................................. 28 表 6：清潔發展機制之會計處理。 .................................................................................. 49. 立. 政治大. ‧ 國. 學. ‧. 表 7：聯合履行之會計處理（C 公司） .......................................................................... 52 表 8：聯合履行之會計處理（A 及 B 公司） .................................................................. 53 表 9：持有汙染排放權目的僅為履行減排義務之會計處理 .......................................... 61 表 10：持有汙染排放權目的僅作為碳中和使用之會計處理 ........................................ 63. n. al. er. io. sit. y. Nat. 表 11：僅為交易目的公司之會計處理 ............................................................................ 64 表 12：同時為履行義務與出售目的公司之會計分錄 .................................................... 65 表 13：總量管制下之排放交易相關會計處理比較 ........................................................ 68 表 14：清潔發展機制與聯合履行建議之會計處理。 .................................................... 68. Ch. engchi U. v. v i n.

(7) 第一章緒論第一節研究動機與目的世界隨著工商業的蓬勃發展、經濟的起飛下，從十八世紀工業革命開始，人類除了改善生活品質之外，同時大量消耗地球資源，人類活動所排放的溫室氣體（green house gas, GHG），更是造成全球暖化、氣候異常，嚴重影響物種多樣性的維持，因此，溫室氣體的管制與碳排放總額的限制儼然成為各國努力的目標。聯合國氣候變化綱要公約（United Nations Framework Convention on Climate Change, UNFCCC）在1997. 政治大當水平，並防止劇烈氣候改變對人類造成傷害」的具體目標，京都議定書提出三種控立年制定之「京都議定書」（Kyoto Protocol）為了達成「將溫室氣體含量穩定在一適. ‧ 國. 學. 制溫室氣體的方法，統稱為京都機制（Kyoto Mechanism）1。然而京都議定書原定於 2012年失效，原本依序接手的「哥本哈根協定」（Copenhagen Accord）主要重點在. ‧. 於加強減排誘因，以及已開發國家出資協助開發中國家對抗氣候變遷，為後京都時期（Post- Kyoto, 2013-2020年）提供持續溫室氣體減量排放重要的驅動力，但由於哥本. y. Nat. sit. 哈根協定未具有法律拘束力，使得協議內容強制力令人存疑。聯合國氣候變化綱要公. n. al. er. io. 約第十八次締約國大會暨京都議定書第八次締約國大會（The Eighteenth Conference of. v i n. the Parties to the UNFCCC, plus the eighth session of the Conference of the Parties serving as. Ch. engchi U. the meeting of the Parties to the Kyoto Protocol, COP 18/ CMP 8）於2012年. 年底在杜哈（Doha）舉行，並於2012年12月8日達成協議，將延長京都議定書效力期限至2020年，使得全球唯一具有法律效力之約束溫室氣體條約，延長期限八年至2020 年新公約生效前，為原本到期期限迫在眉梢的京都議定書得到了解套。. 近年來，全球國際碳市場因對全球暖化的重視而蓬勃發展，碳金融（Carbon Finance）儼然成為一個新興產業。為了達成減排標準，各國政府透過碳排放權交易（以下簡稱碳交易），來限制未來排放的總額或抵換超額的排放量，藉由京都機制衍生的碳交易市場被區分為兩種型態，分別為配額型交易（Allowance-Based Transaction） 1. 三種減排機制包含：聯合減量（Joint Implementation, JI, 京都議定書第六條）、清潔發展機制（Clean Development Mechanism, CDM, 京都議定書第十二條）及排放交易（Emission Trading, ET, 京都議定書第十七條）。 1.

(8) 與計畫型交易（Project-Based Transaction），前者總量管制下所產生的排放交易（Emission Trade, ET），主要是附件一2國家之間超額減排量的交易；後者為進行減排活動項目而產生的減排單位之交易，主要是透過國與國合作之減排計畫產生的減排量來做交易。為了讓全球各國因應龐大的碳交易需求，各大洲紛紛設立交易所或交易體系，例如：美國芝加哥氣候交易所（Chicago Climate Exchange, CCX）、歐洲排放交易體系（European Union Emission Trading Scheme, EU ETS）3、中國天津排放權交易所（China Tianjin Climate Exchange, TCX）等，以上各種與排放權有關之活動需做成會計紀錄並在財務報表上揭露相關之資訊，政府可能與聯合國之國際交易日誌連結（International Transaction Log, ITL），提供聯合國追蹤、查核各會員國排放量與交易. 政治大. 資料，確認是否能達成京都議定書之減量目標。. 立. 為順應國際潮流，台灣目前正在積極建置我國碳權額度交易管制制度以及與國. ‧ 國. 學. 際接軌交易平台，原預計將於2012年底實施碳交易，可惜台灣尚未有正式的法源管制溫室氣體，在「溫室氣體減量法草案」4通過前，完備我國溫室氣體減量額度之管理. ‧. 制度以及建置交易平台為首要目標。除所有基礎建設外，涉及交易雙方排放權之會計. sit. y. Nat. 處理與揭露也非常重要。因此，健全而合理的會計處理，不但有助於交易的透明化，. io. er. 更是排放權交易成功之重要因素。目前，各氣候交易所交易排放權商品包括現貨、期貨、遠期、選擇權或是透過拍賣及櫃檯買賣等方式交易，但美國財務會計準則委員會. n. al. Ch. v i n. （US Financial Accounting Standard Board, US FASB）與國際財務報導準則. engchi U. （International Financial Reporting Standards, IFRSs）均未對排放權訂定任何明確會計處理準則，廠商與交易所可以選擇不同會計處理與揭露方式，因此即便是在同一國家或是相同行業，其財務報表可因採用之會計處理方式不同而有所差異，其中最主要的原因乃於並未建立一致之排放權之會計處理。本研究主要目的為探討與京都三機制相 2. 附件一國家係指 UNFCCC 附件一當中所條列之國家，主要包含經濟合作發展組織（Organization for Economic Co-operation and Development, OECD）、歐盟會員國以及數個經濟轉型國。附件一國家於 UNFCCC 與京都議定書中同意承擔具體之排放限制與減量承諾之國家。 3 歐洲排放交易體系包含的交易平台有歐洲氣候交易所（European Climate Exchange, ECX）、歐洲能源交易所（European Energy Exchange, EEX）、挪威北方電力交易所（Nordic Power Exchange, Nord Pool）、 Bluenext Exchange 等。 4 我國溫室氣體減量法草案，共有行政院、王塗發前立委、王榮璋前立委、顏清標委員所提供之四種不同版本，由於 2007 年立法院已參考前三個版本一讀通過本法，但立法院於 2008 年 1 月改選，因此原先一讀通過之溫室氣體減量法必須重新進行審議，前兩個委員之提案版本也遭廢棄， 2008 年年底再次送入立法院，分別新增王淑英委員、徐少萍委員的版本與之前顏清標委員版本以及行政院版本一共四種版本，直到 2010 年持續排入院會討論，到 2012 年 4 月行政院版本與徐少萍委員版本交付審查。 2.

(9) 關排放權之會計處理與財務報導，介紹目前歐美實務界常採用之三種會計處理方法及其異同，該三種會計處理方法之優劣，並根據IFRSs相關理論架構設計合理之排放權會計處理與揭露，以期作為適用IFRSs之國家未來參與排放交易廠商的會計處理之參考依據。. 第二節研究架構本研究第二章先談論國際上碳交易的起源與發展，由於美國係因酸雨緣故發起清淨空氣法，與一般廣為人知的京都議定書不同，故特別提出介紹。其次介紹京都議. 治政大制度以及相關法規，並介紹目前環保署對於國家碳權管理架構的組成要素以及預期運立作方式。第四章探討排放權相關會計分類，並依照排放權之性質是否能分類為存貨、定書中的京都三機制以及目前國際碳交易市場的現況。第三章介紹我國溫室氣體減量. ‧ 國. 學. 無形資產、金融商品，以及汙染排放權交易涉及之相關負債：政府補助與排放負債，討論其會計特性以及會計處理。第五章介紹京都三機制，並配合相關公報討論其會計. ‧. 處理，最後提出本研究對於總量管制交易會計處理之建議。第六章則為本研究之結論. Nat. n. al. er. io. sit. y. 與建議。論文架構如圖一所示。. Ch. engchi U. 3. v i n.

(10) 研究動機與目的. 第一章. 美國淨空氣法碳交易起源與發展. 全球碳交易機制. 第二章. 京都議定書京都機制與碳交易市場我國碳交易與交易平台建置現況與未來規劃. 我國溫室氣體減量制度. 第三章. 立. 我國溫減法草案治政之減排額度定義大與會計準則之適用情形. ‧ 國. 學. 排放權交易會計性質之探討. 存貨. sit. y. 無形資產. 金融商品. er. io. v i n. n. al. ‧. 資產之分類. Nat. 第四章. 財務報表要素. Ch. i U e n g c h負債認列. 政府補助. 排放負債. 清潔發展機制. 第五章. 京都三機制之會計處理. 第六章. 結論與建議. 京都機制. 聯合履行. 總量管制交易. 圖 1：論文架構. 4.

(11) 第二章全球碳交易機制第一節碳交易起源與發展一、美國清淨空氣法美國環境保護署（Environmental Protection Agency, EPA）在1990年修正空氣清淨法案（Clean Air Act Amendments）其中的第四篇（Title IV），空氣清淨法建立兩套以總量管制為基礎的排放交易制度，一套為酸雨計畫（Acid Rain Program, ARP）較廣為人知，希望降低全美大氣中二氧化硫（SO2）之數量，以控制酸雨問題，所產. 政治大. 生的交易計畫稱為二氧化硫減量與配額交易計畫（SO2 Reduction and Allowances. 立. Trading Program）；另一套計畫係臭氧控制計畫（Ozone Control Program），希望降. ‧ 國. 學. 低美國東部大氣中氮氧化物（NOX）之數量，所產生的交易計畫為氮氧化物預算交易計畫（NOX Budget Trading Program, NBP），NBP執行於2003年到2008年，續後接. ‧. 替NBP工作的為空氣清淨州際規則（Clean Air Interstate Rule, CAIR）為基礎的氮氧化. sit. y. Nat. 物計畫（CAIR NOX Program）。. n. al. er. io. 空氣清淨法的目標希望可在2010年前將二氧化硫降低至1980年水準的一半，酸. v i n. 雨計畫分為兩個階段：第一階段從1995年至1999年，管制對象為管制範圍內排放量最. Ch. engchi U. 高的一百一十個發電廠；第二階段從2000年開始，將範圍擴大至所有使用石化燃料發電之電廠。從1990年到2006年，二氧化硫排放總量下降40%，氮氧化物下降48%，到 2010年二氧化硫排放量排放總額降低至5.1百萬噸5，酸雨計畫與其交易計畫，減少廠商成本以及建立健康收益達1,420美元。酸雨計畫為全球各國打擊空氣汙染建立成功借鏡，並不斷被國際社會採用。美國最高法院（United States Supreme Court）於2007 年將溫室氣體納入空氣汙染之範圍，並賦予美國環境保護署以空氣清淨法管制新進入市場之氣、機車等溫室氣體排放之權利，而後美國空氣汙染管制便納入溫室氣體之管制。 5. 美國二氧化硫排放量變化：. 1980 17.3 百萬噸. 1990 15.73百萬噸. 1995 11.87百萬噸. 2000 11.2 百萬噸. 2005 10.2 百萬噸. 2008 7.6 百萬噸. 2009 5.7 百萬噸. 2010 5.1 百萬噸. Available at http://www.epa.gov/airmarkets/progress/ARPCAIR10_01.html Accessed on April 18, 2013. 5.

(12) 二、京都議定書 1997年「京都議定書」的簽訂，2005年開始強制實施跨國規範溫室氣體排放之條約，由聯合國氣候變化框架公約規範各國排放量的上限，各國紛紛透過實施「總量管制交易」（Cap-and-trade），來達成排放減量目標，在此種範圍體系之下，在限制溫室氣體排放總量的基礎上，透過買賣排放許可權的方式來進行排放。溫室氣體排放量低於分配額度之國家可以出售其排放配額給其他需要的國家，碳交易不僅可以存在於國與國之間，國家得到碳排放權額度後通常會無償或有償分配給該國重要產業的公司，公司間如果排放權額度不夠使用，可向其他公司購買排放權，反之若分配過多之國家或公司可以選擇出售。. 治政大聯合國氣候變化綱要公約第十八次締約國大會暨京都議定書第八次締約國大立會（COP18/ CMP8）於2012年12月8日達成協議，本次會議有眾多重大決議，並同時 ‧ 國. 學. 做成「杜哈氣候途徑」（Doha Climate Gateway）此項協議，主要內容為：1. 京都議定書第一承諾期原定於2012年12月31日結束，杜哈協議從法律上確立了第二期減排承. ‧. 諾，將京都議定書的效力延長至2020年新公約生效前，因此第一承諾期延長為2013. Nat. sit. y. 年1月1日與第二承諾期無縫接軌至2020年新公約生效前。2. 綠色氣候基金的額度承. al. er. io. 諾被再次敦促，已開發國家仍然承諾在「財務狀況允許時」撥款給開發中國家，COP19/. v i n. n. CMP9於2013年11月在波蘭華沙舉行前，已開發國家須提出調動氣候資金的資訊與策. Ch. engchi U. 略，內容必須包括2020年前每年撥款按比例增加到1,000億美元。3. 排放溫室氣體造成的損失與傷害（Loss and Damage）的賠償及重建國際機制（International Mechanism on Compensation and Rehabilitation）納入公約架構中，此機制針對各類氣候變遷損害，設置保險機制，並建立賠償與重建基金與災難財政支持制度，以協助發展中國家應對氣候變遷所導致的財務性損失與非財務性損失，因此重建基金被納入既有綠色氣候基金範疇中，已開發國家才同意於下次華沙會議時，就損失與傷害設立「制度性的安排」（system arrangement）。4. 新公約須於2015年5月前定案，於2020年起取代京都議定書。5. 杜哈氣候會議重申各國減排目標與實際減排量有出入，若要完全控制全球暖化，氣溫只能比工業化時代前高出攝氏2度以內。. 6.

(13) 第二節京都機制與碳交易市場京都機制中，主要減排機制包含三種： 1. 清潔發展機制(Clean Development Mechanism, CDM)：附件一國家可以金援資助或技術轉移等方法，在非附件一國家推動減量計畫，目的在協助開發中國家（非附件一國家）進行溫室氣體減量，由於非附件一國家減量成本較低，透過CDM 的方法，附件一國家可以以較低的成本取得排放額度，也可以活絡開發中國家經濟以及額外的資源與技術移轉，並取得「排放減量權證」(Certified Emission Reductions, CERs)。. 立. 政治大. 2. 聯合履行或稱共同減量機制(Joint Implementation, JI)：一個附件一國家以技術及. ‧ 國. 學. 資金的投入方式與另一個附件一國家合作實施溫室氣體減排，或是吸收溫室氣體的計畫，自2000年開始必須符合規定並通過聯合國氣候變化框架公約的審核，. ‧. 才可以列為共同減量計畫，JI所產生的排放減量權稱作「排放減量單位」(Emission. io. sit. y. Nat. Reduction Units, ERUs)，參與的法律實體或國家需分享獲得的ERUs。. n. al. er. 3. 排放交易(Emission Trade, ET)：規定一個附件一國家，將超額減排義務的排放量，. v i n. 以交易的方式轉讓給另一個未能完成減量義務的附件一國家，並同時與聯合國. Ch. engchi U. 國家登錄系統連結，將雙方的排放限額做增減動作。進行碳排放交易的國家可以在登記處6進行包括「分配數量單位」(Assigned Amount Unit, AAUs)、「清除單位」(Removal Unit, RMUs)等減排單位核證的取得或轉讓。依照上述三種機制可以將目前的國際碳交易市場區分為強制性市場與自願性市場兩種，強制性市場多為法規強制規定加入成為會員，參加者必須將碳排放量在一定期間內減至規定額度內，否則將依法懲罰。目前國際碳交易市場主要以強制性市場為主，例如：歐盟排放交易體系（European Union Emission Trading Scheme, EU ETS）、美國西部氣候倡議（Western Climate Initiative, WCI）、日本的東京都總量控制交易體系、澳大利亞的碳價格機制。強制性市場又分為配額型交易與計畫型交易，配額型交 6. 京都議定書附件一國家的國家登記處（National Registry）。 7.

(14) 易(Allowance-based transactions)係指總量管制下所產生的減排單位的交易，例如根據京都議定書所設立歐盟排放權交易體系下的「歐盟排放配額」(European Union Allowances, EUAs)交易，主要是受京都議定書限制的減排國家之間超額減排量的交易，通常是現貨交易，是目前最大的跨國溫室氣體排放交易計畫，主要內容包含限制會員國境內大型企業的二氧化碳排放量，例如：電廠。計畫型交易(Project-based transactions) 係指因進行減排項目所產生的減排單位交易，通常以期貨方式交易進行，例如清潔發展機制下的「排放減量權證」、聯合履行機制下的「排放減量單位」，主要是透過國與國之間的合作，設計減排計畫產生的減排量交易，可再區分為初級市場與次級市場：初級市場專指國家間直接交易的市場，次級市場指這類排放額度衍生的衍生性商品的交易市場。. 立. 政治大. 自願性市場則是自由加入成為市場會員，成為會員的公司或企業主體必須遵守. ‧ 國. 學. 市場的交易規則，比較有名的自願性市場有：芝加哥氣候交易所（Chicago Climate Exchange, CCX）、日本自願排放交易體系（Japan’s Voluntary Emissions Trading Scheme,. ‧. JVETS）。強制性市場中的計畫型交易市場所產生的排放權可透過連結指令（Linking. y. sit. io. n. al. er. 所示。. Nat. Directive）流通至配額型交易市場，將產生過多的排放權流至另一市場使用，如圖2. Ch. engchi U. v i n. 圖 2：配額型與計畫型交易市場之關係78 7. 黃金標準（Gold Standard, GS）為黃金標準基金會（Gold Standard Foundation）所提供 CDM、JI 與 8.

(15) 綜合以上說明可得知，國際碳交易市場基本框架及京都機制的關連如下圖 3 所示：歐盟碳交易體系 (EU ETS) 配額交易西部氣候倡議 (WCI) 強制性市場清潔發展機制 (CDM) 計畫型交易聯合履行(JI) 碳交易市場. 芝加哥氣候交易所(CCX). 碳金融工具(CFI). 配額型. 自願性市場. 立. 日本自願排放交. 日本自願減排量. 易體系(JVETS). (J-VERs). 基於計畫型的. 自願減排量. 碳匯. (VERs). 自願碳標準(VCS). 學. 自願碳單位 (VCU). 圖 3：國際碳交易市場基本框架9. Nat. io. sit. y. 資料來源：本文整理。. ‧. ‧ 國. (自願減排機制). 政治大. n. al. er. 表1則進一步將京都三機制之額度種類、條文及規範對象、內容、作業方式及監督核證機構加以比較說明。. Ch. engchi U. v i n. 自願性減量市場中溫室氣體減量認證機制，以確保 CDM 和 JI 能夠真實可靠與持續性發展。屬於國際自願減碳標準的一種，常見的減碳標準有：熊貓標準（Panda Standard）、黃金標準（Gold Standard, GS）、自願碳標準（Voluntary Carbon Standard, VCS）。 8 EU ETS 建立歐盟共同獨立交易日誌（Community Independent Transaction Log, CITL）可與聯合國的國際交易日誌連結，同樣提供監測、查核各會員國登錄之排放與交易資料是否符合 EU ETS 制訂之規則，以確認歐盟整體是否能達成京都議定書減量目標。 9 圖中的交易所與交易體系僅為舉例，並未列示全球所有交易所。 9.

(16) 表 1：京都三機制之比較京都議說明定書規範條文與規範對象. 京都三機額度種類制. 配額型. 排放分配數量單位 AAUs 交易 (ET). 第 17 各附件一國條，附家允許排放件一國額度家. 歐盟排放配額 EUAs10. 立. 作業方式. 第一階段實驗期（2005-2007）：各歐盟會員國的排放額度。第一承諾期（2008-2012）：由 AAUs 轉換為各歐盟. 政治大. 監督核證機構. 經獲京都議附件一國家定書審核通登記處（國家過，各國便可登錄平台）自行核發經歐盟比對歐盟國家分各國的國家配計畫分配計畫（NAP）（NAP）後，由各會員國自行核發. ‧. ‧ 國. 學. n. al. er. io. sit. y. Nat. 會員國的 EUAs。第二承諾期（2013-2020）：由於第二期會員國取得的 AAUs 以及 ERUs 是過量的，因此聯合. Ch. engchi U. v i n. 國暫時容許各會員國使用第二期所剩餘的 AAUs。清除單位. RMUs. 第. 3 針對土地利經獲京都議附件一國家. 10. 歐盟排放配額（European Union Allowance Units, EUAs）也屬於國際排放交易體系之中，但屬於歐盟排放交易體系的交易項目，不能於歐盟以外地區交易，監督核證機構為歐盟國家分配計畫（National Allocation Plan, NAP）。 10.

(17) 條，附用、變更及森定書審核通登記處（國家件一國林盤查清冊過，各國便可登錄平台）家（LULUCF）自行核發 11 的碳匯給予額度計畫型. 聯合排放減量單位 ERUs 履行 (JI). 清潔排放減量權證 CERs 發展機制. 立. 透過 JI 專案取得的減量額度或由 AAU 或 RMU 轉換之減量. 經 JI 審議委員會或各國主管機關審議通過，再由各國自行核. 聯合履行監督委員會（ Joint. 額度. 發. Committee, JISC）. 經獲 CDM EB 審議通過，由 CDM 登錄平台進行核發. 清潔發展機制執行委員會（Executive Board, EB）. 第 12 透過 CDM 專條，附案給予之額件一國度家與非附件一國家. 政治大. ‧ 國. 學. (CD M). 第 6 條，附件一國家. 透過「造林再造林」 CDM. ‧. 臨時排放減量 tCER 單位. Implementatio n Supervisory. sit. y. Nat. 植林專案取得之額度. n. al. 透過「造林再造林」 CDM 植林專案取得之額度. er. io. 長期排放減量 lCER 單位. Ch. engchi U. v i n. 資料來源：歐盟委員會（2004）、全球碳市場趨勢及對我國金融產業之啟示（2009）、 UNFCCC（2012）、國家溫室氣體登錄平台電子報第21期(2011.6)與本文整理。. 11. 土地利用、變更及森林盤查清冊（Land use, land change, and forestry, LULUCF）：聯合國環境與發展委員會（World Commission on Environment and Development, WCED）在 1992 年年會後，正式認定森林在氣候暖化裡扮演減量的關鍵角色。碳匯（Carbon sink）主要指植物吸收大氣中的二氧化碳並將其固定在植被或土壤中，從而減少該氣體在大氣中的濃度，LULUCF 活動可以在依定程度上增強碳匯，其成本往往低於再生能源、工業領域的限制所付出的經濟代價，但森林碳平衡的排放源與吸存匯需要可以驗證且透明化的方式來評估，因此聯合國氣候變遷跨國委員會（Intergovernmental Panel on Climate Change, IPCC）提供執行手冊，對於土地利用、土地變更及森林盤查清冊及活動建立以關碳儲存改變與溫室氣體排放的推估方法與報告內容，以提供 RMU 更正確與透明的核發基礎。 11.

(18) 表2則彙總國際間各種自願減碳標準。表 2：國際自願減碳標準黃金標準（ Gold 熊貓標準（ Panda 自願減碳標準 Standard, GS） Standard）（Voluntary Carbon Standard, VCS）發起單位. 黃金標準基金會. 北京環境交易所與國際碳排放交易協 BlueNext Exchange 會（ International Emission Trading Association, IETA）. 針對項目. CDM、JI. 立. 與竹子造林所產生的碳匯）. ‧ 國. 學. 額度種類. 治政碳匯（Carbon sink）大尤其強調農林產業. 自願減排量熊貓標準信用額. 自願碳單位（Voluntary Carbon Unit, VCU）. ‧. (Voluntary Emission Reduction, VERs）. 12 CDM 產生的 CERs 交易僅限於中國市可轉化成 VERs 來場賣，但 VERs 不能轉化為 CERs，主要係因 CERs 是由 EB 來做審核，審核與執行標準較嚴苛， VERs 則無強制力要求。. n. al. er. io. sit. y. Nat. 說明. 與世界經濟論壇（World Economics Forum, WEF）. Ch. engchi U. v i n. 資料來源：本文整理。. 12. 原則上自願性減排額度經過上述標準認證後，皆可稱作 VERs，但 VCU 係專指 VCS 所產生的減排額度，VERs 平常可能由下列幾種方法產生：1.自願減排項目（主要指森林碳匯）。2.專門開發為 VER 的項目，通常規模較小或因其他原因無法進行 CDM 開發的減排項目。3.申報 CDM 項目但未能通過 EB 的核證註冊，只能改做為 VER 項目申報。4.註冊前 VER：項目已申請 CDM 項目，但由於項目的產投日期早於註冊成功日期，而 CDM 的減排額度 CERs 是從註冊成功之日起計算的，項目產投日期至項目 CDM 計入期起始之日產生的減排單位即為註冊 VER。 12.

(19) 第三章我國溫室氣體減量制度一、我國碳交易與交易平台建置現況與未來規劃由於我國並非聯合國會員國，且「溫室氣體減量法」草案尚於立法院審議中，故環保署鑒於國際探市場的發展趨勢，自2009年陸續發布以下原則： 1. 2009年11月6日發布「行政院環境保護署管理溫室氣體查驗機構作業原則」，建立第三公正單位查驗證機制。 2. 2010年9月10日發布「行政院環境保護署溫室氣體盤查及登錄管理原則」，建立. 政治大. 排放量可量測及可申報機制。. 立. 則」，建立減量額度可量測及可申報機制。. 學. ‧ 國. 3. 2010年9月10日發布「行政院環境保護署溫室氣體先期專案暨抵換專案推動原. ‧. 4. 2011年4月18日發布「行政院環境保護署溫室氣體減量額度帳戶管理要點」，使「國家溫室氣體登錄平台」溫室氣體減量額度帳戶之申請、審查相關程序有一. y. Nat. er. io. sit. 致性之規範。. al. 5. 2011年7月21日發布「行政院環境保護署溫室氣體先期專案暨抵換專案審議會設. n. v i n 置要點」，為辦理先期專案及抵換專案審議相關作業，特設溫室氣體先期專案 Ch engchi U 暨抵換專案審議會。. 6. 2012年12月19日修正「空氣汙染防制法」，2011年4月27日的修正將溫室氣體納入空氣汙染物的範圍內。上述各項命令、要點與法規均建立我國溫室氣體減量法之精神和管理架構，因此我國國內額度管理制度將涵蓋先期專案暨抵換專案、我國未來效能標準和總量管制實施，以及境外取得之減量額度之額度管理方式。我國減量額度的名詞與國際常用的名詞略有不同，針對我國減量額度的管理做法以及其轉讓、註銷、繳回等做法與國際常用名詞做相對應如下表所示：. 13.

(20) 表 3：我國減量額度之屬性劃分及使用目的說明我國溫減法草案定義之減國際汙染排放權（京都額國內預期使用的目的量額度度）類型 1.核配減量額度（核配額）排放額度（Allowance）. 因應總量管制下排放源於依定期間排放之二氧化碳當量之允許數量. 2.配售減量額度（配售額） 3.拍賣額度 4.先期專案、抵換專案之減減量額度（Credit）量額度. 因應自願性、環評、效能標準及總量管制超額之抵換需求。. 5.其他，例如境外減量額度. 我國環保署對於國家碳權管理架構其中包含碳權管理平台、國內碳權、境外碳權等，目前架構如圖4所示：. 立. 政治大. ‧. ‧ 國. 學. n. er. io. sit. y. Nat. al. Ch. engchi U. v i n. 圖 4：國家碳權管理架構資料來源：李堅明（2012）台灣碳交易稅務問題與討論。我國碳交易平台雖於2011年底已建置完成，基於我國溫減法草案尚未通過，故仍處在測試階段，在溫減法通過前，預計交易平台可以先試行減量額度交易與櫃檯交易，之後慢慢推廣減量額度交易與自動報價交易。由於減量額度主要係由先期專案與 14.

(21) 抵換專案之減量額度所構成，環保署已公布上兩個專案的設置要點，因此減量額度交易比較有法源依循，故會比排放額度要早進行。等到溫減法通過後便可執行排放額度與減量額度交易以及自動報價交易。如圖4與圖5所示，碳權管理平台及交易平台主要分成兩大部分，碳權管理平台主要是在管理額度種類的核發、註銷、繳回、替換與轉讓，每一個企業或排放源均有屬於自己的獨立帳戶，而由國內或國外取得之減量額度均在此帳戶統一管理。而交易平台則是透過登錄平台與碳權管理平台進行資料交換，交易平台只是暫存額度，並提供給買方與賣方資訊，所有交易買賣均需透過碳權管理平台之帳戶管理機制確認後才為有效額度，碳權管理平台確認後傳遞資訊給交易平台與登錄平台，登錄平台依此交換額度進行額度買賣交易並且與交易平台建立資訊傳遞. 政治大. 及確認，以防止交易平台有任何問題，其相關管理示意圖如下：. 立. ‧. ‧ 國. 學. n. er. io. sit. y. Nat. al. Ch. engchi U. v i n. 圖 5：我國減量額度交易管理機制示意圖資料來源：財團法人環境資源研究發展基金會（2012）我國碳權額度交易管理制度及國際接軌交易平台建置運作專案工作計畫期末報告。目前環保署規劃優先推動先期專案及抵換專案額度之審議，以提供初期交易市場之減量額度的來源，並於2010年9月10日發布「行政院環境保護署溫室氣體先期專案暨抵換專案推動原則」做為前導原則，至於核發、註銷、繳回、替換等工作以及先 15.

(22) 期專案、抵換專案帳戶之申請與帳戶管理制度，環保署於2011年4月公布「行政院環境保護署溫室氣體減量額度帳戶管理要點」中規範帳戶之申請與審查相關程序。2011 年7月21日發布「行政院環境保護署溫室氣體先期專案暨抵換專案審議會設置要點」則是加強審議會的設置規範。至於實際交易的法規仍然要等到溫室氣體減量法通過才行。. 二、我國溫減法草案之減排額度定義與會計準則適用情形本研究基於我國溫室氣體管理架構來建議我國溫室氣體減量制度下各額度所採用的會計處理。. 政治大. 依據「溫室氣體減量法立法院草案徐少萍委員版」亦有規範到京都議定書中所. 立. 稱的京都三機制，只是溫減法草案對於京都三機制的名詞規定與國際常用名詞不同：. ‧ 國. 學. （一）排放額度. ‧. 溫減法草案第3條第8項，指允許排放源於一定期間排放二氧化碳當量的額度；. y. Nat. 此額度得取自政府之核配、拍賣、配售、先期專案、抵換專案或交易；一單位之排放. er. io. al. sit. 額度相當於允許排放一公噸之二氧化碳當量。. n. 1. 核配排放額度(以下簡稱核配額)：溫減法草案第3條第9項，指中央目的事業主管. Ch. engchi U. v i n. 機關核配排放源於一定期間排放二氧化碳當量的額度。 2. 配售排放額度(以下簡稱配售額)：溫減法草案第3條第10項，中央主管機關有償售予排放源於一定期間內許可之溫室氣體排放量。（二）減量額度依照「行政院環境保護署溫室氣體先期專案暨抵換專案推動原則」分別定義先期專案與抵換專案如下： 1. 先期專案：指自中華民國八十九年一月一日起至溫室氣體減量法施行前，排放源之排放強度優於本署公告排放強度或環境影響評估書件承諾事項及審查結論要求之排放強度，經申請者提出減量專案，其執行減量實績經查驗機構查證及. 16.

(23) 本署審查通過核發減量額度之專案。 2. 抵換專案：指自中華民國八十九年一月一日起，申請者依本推動原則認可之減量方法提出經查驗機構確證之專案計畫書並向本署申請註冊，經註冊後執行減量實績經查驗機構查證及本署審查通過核發減量額度之專案。其中申請者整合管理多個減量子專案者，為方案型抵換專案。至於「溫室氣體減量法立法院草案徐少萍委員版」第3條第12項：「溫室氣體排放額度抵換專案(以下稱抵換專案)：指為取得抵換用途之排放額度，其計畫書經中央主管機關核准及查驗機構確證，且所有設備、材料、項目及行動均直接與減少排放. 治政大排放源所有人、使用人或管理人以排放源減量且優於中央主管機關公告排放強度方式立執行，所提出之抵換專案。」只是與「行政院環境保護署溫室氣體先期專案暨抵換專案推動原則」的文字表達不同，但意思是一樣的。. 學. ‧ 國. 量或增加碳匯量有關的專案。」與第13條所規定的先期專案為：「效能標準實施前，. ‧. 3. 「溫室氣體減量法立法院草案徐少萍委員版」第17條第3項指出抵換專案及交易. y. Nat. 取得之排放額度來自國外之比例不得超過35%，且來自國外的抵換專案之查驗機. n. al. Ch. engchi U. er. io. 分支機構經由中央主管機關許可者。. sit. 構，須為聯合國清潔發展機制執行理事會認可之查驗機構，或其在國內開設之. v i n. 「溫室氣體減量法立法院草案徐少萍委員版」並沒有將「排放額度」與「減量額度」區分的特別清楚，但依照內容來看可知排放額度下的核配額與配售額或是經由拍賣取得的排放額度均為京都三機制中的配額型的排放額度（Allowance），國際上的排放額度通常是指ET的排放交易配額。而先期專案與抵換專案或是境外碳權的匯入均屬於京都三機制中的減排額度（Credit）來做為抵換，國際上的減排額度通常是指CDM的CERs和JI的ERUs，而抵換只能抵銷排放量超出標準之部分。另外可知溫減法草案中顯示溫減法草案容許有境外碳權的移入，只是有上限，且境外碳權僅能是 CDM的CERs，而本研究之後所採用的名詞會將「排放額度」與「減量額度」分清楚，且若同時指稱兩者的話，會合稱為「減排額度」。（三）碳權交易之會計處理. 17.

(24) 「溫室氣體減量法立法院草案徐少萍委員版」第4條指出溫室氣體減量目標分為三階段： 1.第一階段：從溫室氣體減量法施行日起至民國104年，其溫室氣體排放之年平均成長率，不得超過民國96年之溫室氣體排放之年平均成長率。 2.第二階段：民國114年達成民國94年溫室氣體排放量。 3.第三階段：民國139年達成民國89年之溫室氣體排放量。民國100年3月立法院第7屆第7會期行政院環境保護署《業務概況及立法計畫報. 治政大減量義務者以最符合成本效益的方法達到減量目的，再加上境外碳權的移入，積極協立助國內排放源善用資源，而讓我國溫國溫室氣體更迅速及具成本效益的方式達到環境告》中指出目前溫減法草案尚未通過之前，先期專案與抵換專案是屬於讓有溫室氣體. ‧ 國. 學. 影響評估報告書中我國承諾的減量額度。《業務概況及立法計畫報告》中也指出碳中和（Carbon Neutral）是我國減量的最終目標，意即「溫室氣體排放到大氣的量，沒. ‧. 有淨增加的情形。」此可透過碳交易與上述各專案達成碳中和與溫減法草案中的減量. io. sit. y. Nat. 目標。. n. al. er. 在溫減法草案中的「排放額度」屬於國際上總量管制下的排放交易配額，由於. v i n. IFRSs目前並未規範碳權交易的會計處理準則，且汙染排放權之會計性質尚未界定，. Ch. engchi U. 因此本研究在於第四章探討汙染排放權的會計性質與第五章第三節探討總量管制交易之會計處理。至於「減量額度」本研究於第五章第一節探討CDM的會計處理，以供我國的先期專案與抵換專案會計處理的參考，由於我國不屬於聯合國會員，雖然已經為已開發國家，但不為京都議定書中的附件一國家，因此比較不可能參與JI項目合作計畫，但本研究於第五章第二節有探討JI項目計畫的會計處理，以供我國溫室氣體減量未來發展的參考。. 18.

(25) 第四章排放權交易會計性質之探討第一節財務報表要素本節首先透過財務報表要素先來決定碳交易過程會影響財務報表要素中的哪些項目。IASB於2010年9月發布財務報導之觀念架構（The Conceptual Framework for Financial Reporting）提供財務報導以及未來制定國際財務報導準則之指引，並於第四章中規範財務報表之要素：財務報表要素係將交易及其他事項之財務影響按經濟特性歸類成廣泛類別，以描述交易及其他事項之財務影響，此種廣泛類別稱之為財務報表. 治政大合要素定義及認列之項目，列入財務狀況表或綜合損益表的程序，並且採用應計會計立基礎。要素。財務報表要素之認列（Recognition of Elements of Financial Statement）是將符. ‧ 國. 學. 一、財務狀況. ‧. 財務狀況表（Statement of Financial Position）可以協助財務報表使用者計算企. y. Nat. sit. 業之報酬率及營業能力（operating capability）、評估一企業的資本結構與評企業之流. n. al. er. io. 動性（liquidity）及財務彈性（financial flexibility），直接與財務狀況之衡量有關的要素為資產、負債及權益。（一）資產. Ch. engchi U. v i n. 基本上IASB財務報導觀念性架構對資產的定義與美國財務會計準則委員會的定義無差異，皆為因過去事項產生而由個體所控制之資源，且由此資源預期將有未來經濟效益流入個體。因此從此定義中可以細分資產必須符合三個要件：. 1.個體所控制之資源。. 2.由過去事項所產生。. 3.預期將有未來經濟效益的流入。. 19.

(26) 根據上述定義碳排放權無論係由政府補助或是企業自行從市場中購買皆為企業個體可以控制之資源，企業可因有碳排放事實或是投入清潔發展機制或是聯合履行等活動，亦或是由市場交易所獲得碳排放權，在取得碳排放權之後，預期未來可以藉由碳中和，減少碳排放義務並減少未來經濟資源之流出或是再次從市場出售獲得對價而產生未來經濟效益之流入，皆符合第三個要件，因此碳排放權應當認列為資產。（二）負債. IASB財務報導觀念性架構與美國財務會計準則委員會對於負債的定義也是大同小異，個體因過去事項所產生的現實義務，該義務之清償預期將導致具經濟效益之. 政治大. 資源自該個體流出。因此要符合負債必須符合三個要件：. 立. ‧ 國. 學. 1. 個體之現時義務。 2. 由過去事項所產生。. ‧. io. sit. y. Nat. 3. 預期將流出具經濟效益之資源。. n. al. er. 通常美國對於汙染排放並不認列負債，除非在期末累積排放量大於政府補助的. v i n. 配額時，須在市場上購買額外的排放權，排放時認列超額之排放負債與排放費用，實. Ch. engchi U. 際提交時將排放負債與額外購買的排放權轉銷。IFRIC 3則認為提交汙染排放義務為一種負債，並且適用IAS 37負債準備、或有負債及或有資產（Provisions, Contingent Liabilities and Contingent Assets），在排放汙染時同時認列排放費用與排放負債，唯兩個準則對於或有負債的定義大相逕庭，我國在2013年採用IFRSs之前的第九號公報「或有事項及期後事項處理準則」即採用美國準則，故本文在此說明。美國財務會計準則委員會對或有事項的規定在美國財務會計準則第五號或有事項會計（Statement of Financial Accounting Standard 5: Accounting for Contingencies, SFAS 5），SFAS 5定義「或有」是一個存在的狀態、情況或各種情況的集合涉及可能利益或損失的不確定性，並規定當過去事件或交換交易極有可能產生未來資源流出且金額可以衡量時，應認列或有損失負債。對於未來不確定事項發生或不發生之可能. 20.

(27) 。性，分為三類：很有可能（probable）、有可能（reasonably possible）與極少可能（remote）若屬於「很有可能」之或有損失，且金額可合理估計者，其損失應予以認列；其餘可能性之或有損失或很有可能但金額無法合理估計者，宜斟酌情形，為適當揭露或處理。在估計損失金額如具有上下限，應取最允當之金額予以認列，若無法選定允當金額時，宜取下限金額認列，並揭露額外損失發生之可能性。國際會計準則IAS 37規範所有負債準備、或有負債及或有資產之會計處理與揭露，適用範圍排除： 1. 依公允價值評價之金融工具；. 政治大. 2. 待履行之合約，但虧損性合約（onerous contract）除外。待履行合約係指雙方皆. 立. 尚未履行任何之義務，或雙方均相等地履行部分義務之合約；. ‧ 國. 學. 3. 保險企業與保單持有人之合約；. ‧. 4. 屬於其他準則規範之範圍。. Nat. sit. y. IAS 37定義負債準備（provision）為指不確定時點或金額之負債。企業僅於符. n. al. er. io. 合下列所有情況始認列負債準備：. v i n. 1. 企業因過去事件而負有現時義務13(present obligation)；. Ch. engchi U. 2. 很有可能（probable），亦即可能性大於不可能(more likely than not)需要流出具經濟效益之資源以清償該義務； 3. 該義務之金額能可靠估計。負債準備之金額應係於報導結束日時，清償現時義務所需支出金額之最佳估計，當所衡量之準備涉及大量項目之母體時，估計損失金額為期望值（expected value），亦即考慮各種情況即發生可能性之加權平均數；若各種情況為連續區間，且各種發生之可能性相同時，採用中間值做為估計數。另外IAS 37特別提到當衡量負債準備時， 13. 現時義務包含法定義務或推定義務（legal or constructive）。IAS 37 定義之推定義務係指因企業下列行為而產生之義務：1.基於過去實務已建立之模式、已發布之政策，或相當明確之現有聲明，企業向他方表明將承擔特定之責任。及 2.其結果，企業已使他方對期將履行該等責任產生有效預期。 21.

(28) 若貨幣時間價值影響重大時，應採用一能反映目前市場對貨幣時間價值及負債特定風險之評估之稅前折現率，將負債準備予以折現。若採用折現，因時間經過而增加之負債準備應認列為利息費用。 IAS 37定義之或有負債指： 1. 因過去事件所產生之可能義務，其存在與否僅能由一個或多個未能完全由企業所控制之不確定未來事件之發生或不發生加以證實；或 2. 因過去事件產生之現時義務，但因下列原因而未予認列：. 政治大. （1）並非很有可能需要流出具經濟效益之資源以清償該義務；或. 立. （2）該義務之金額無法充分可靠地衡量。. ‧ 國. 學. 企業不得認列或有負債，企業應揭露或有負債，除非經濟效益資源流出之可能性甚低。. ‧. y. Nat. IAS 37定義之或有資產係指因過去事件所產生之可能資產，且其存在與否僅能. io. sit. 由一個或多個未能完全由企業控制之不確定未來事件之發生或不發生加以證實。企業. n. al. er. 不得認列或有資產，當經濟效益之流入為很有可能時，則應揭露或有資產，為當收益. v i n. 之實現幾乎確定時，其相關資產之定義已非或有資產，應尋求其餘公報定義認列。. Ch. engchi U. 綜上所述，IAS 37與SFAS 5的差異如表4所示：. 定. 表 4：IAS 37 與 SFAS 5 對或有負債之比較 IAS 37 SFAS 5 企業因過去事件產生現實義務或可能義針對「或有」定義為：一個存在的狀. 義. 務時，可能需要流出具經濟效益之資源，該可能義務之存在與否有賴於一個或多個未能由企業所控制之不確定未來事件之發生或不發生而加以證實。. 態、情況或各種情況的集合涉及可能利益或損失的不確定性。當過去事件或交換交易極有可能產生未來資源流出且金額可以衡量時，應認列或有損失負債。. 分類. 負債準備14：或有負債：. 很有可能. 14. 負債準備為 IAS 37 新創造的名詞，SFAS 5 中並沒有此名詞出現。 22. 有可能. 極少可能.

(29) 很有可能需要流出資源之現時義務，且金額能可靠估計。後續處理. 存在有可能流出資源之可能義務或現實義務。. 存在之可能義務或現實義務需要流出資源之可能性甚低。. 應認列並揭不得認列不得認列為露負債準為負債準負債準備，無備。備，但應揭須揭露。露或有負債。. 1. 很有可能與金額可以合理估計者，應入帳。 2.其餘可能性或很有可能但金額無法合理估計宜斟酌情形，為適當揭露。. 在總量管制排放交易之下，由於排放交易（ET）為強制性市場，當企業因營運. 政治大產生必須於未來提交排放權之現時義務，故很有可能需要流出具經濟效益資源，例如立碳排放權或現金罰款，無論碳排放權或現金罰款其金額皆能夠合理可靠估計。因此根活動排放汙染時，未來必須提交足額之碳排放權以解除義務，當企業排放汙染時，會. ‧ 國. 學. 據IAS 37負債準備之定義，企業排放汙染時必須認列排放負債，而非期初取得排放權時，因為當時汙染尚未發生，故沒有現實義務產生，排放負債必須於報導結束日時再. ‧. 次衡量估計金額，並屬於負債準備之一種。. al. n. 對個體之資產扣除其所有負債後之剩餘權利。. 二、績效. Ch. engchi U. er. io. sit. y. Nat. （三）權益. v i n. IASB財務報導觀念性架構中第四章第24段提到：淨利（profit）通常作為績效之衡量或作為其他衡量（例如財務比率或每股盈餘）之基礎。直接與淨利衡量有關之要素為收益（income）及費損（expense）。 1.收益：指以資產之流入或增加、或負債之減少等方式，於會計期間增加經濟效益，而造成權益增加，但不包括權益參與者之投入所產生的權益增加。收益包括收入（revenue）及利益（gain），利益包含已實現及未實現利益。（1）收入：因個體之正常活動所產生者，以總額表達。（2）利益：符合收益定義之其他項目，可能由個體之正常活動所產生，亦可能 23.

(30) 非由個體正常活動所產生，以淨額表達。 2.費損：包括費用與損失（loss），包含已實現及未實現損失。（1）費用：因個體之正常活動產生者，以總額表達。（2）損失：符合費損定義之其他項目，可能由個體之正常活動所產生，亦可能非由個體正常活動所產生，以淨額表達。 3.其他綜合損益（other comprehensive income）：所謂的「其他綜合損益」項目，指的是依據其他公報規定，將尚未實現的損失或利得過渡性地列入股東權益科. 政治大. 目，於交易結清時再將其轉入損益或保留盈餘項目。15. 立. 碳交易依其相關資產負債之認列與沖銷，轉列為收益或認列費損，其詳細之會. ‧ 國. 學. 計處理於第五章做解釋。. Nat. y. ‧. 第二節資產之分類. sit. 上述提到碳交易整個過程會影響到財務報表中的哪些要素，此章節來探討汙染. al. n. 一、原始認列. er. io. 排放權之特性符合資產中哪個科目，其相對的原始認列與續後衡量要如何處理。. Ch. engchi U. v i n. （一）存貨美國財務會計準則委員會發布的SFAS 151對存貨的定義為：為有形之物，1.在正常營運下持有預計未來要出售的商品；或2.生產為了出售的商品；或3.目前可供出售之商品。存貨分類包含買賣業（merchandising concern）或流通業之存貨：買賣業之主要業務是購入商品，未改變其形式或性質而直接轉售給顧客，因此只有商品存貨 (merchandise inventory)一種。製造業（manufacturing concern）之存貨，亦即生產中之在製品（work in process）於加工完成後出售者以及被直接或間接使用生產產品之物 15. 依各 IAS 公報規定，目前其他綜合損益項目有不動產、廠房及設備之重估價盈餘（IAS16）、備供出售金融資產之公允價值衡量損益（IAS 39）、現金流量避險之利益或損失屬於有效避險部分（IAS 39）、對國外子公司之淨投資產生之外幣兌換損益（IAS 21）、全數認列之確定給付制退休金計畫之精算損益（IAS19）及計入期他綜合損益項目的相關當期及遞延所得稅費用或利益。 24.

(31) 料，例如：原料（raw material inventory）或物料（supplies inventory），以及製成品存貨（finished goods）。16 國際會計準則IAS 2對存貨之定義係指符合下列任一條件之資產：1.備供正常營業出售者（製成品或商品存貨）；2.正在生產中且將於完成後供正常營業出售者（在製品）；3.將於商品生產或勞務提供過程中消耗之材料或物料。下列存貨並不適用於 IAS 2之範圍：1.建造合約，包括直接相關的勞務合約（例如：建築師的建築設計合約）所產生的在建工程（建造工程），此適用IAS 11；2.金融資產，適用IAS 32與IAS 39，台灣將IFRS 9強制生效日延至2015年1月1日；3.生物資產及農產品，適用IAS 41。. 治政大合存貨的定義，遑論說為預計要出售作為正常營運創造營收之商品，汙染排放權雖為立企業營運下的產物，但大部分企業取得或擁有汙染排放權最終目的並非為了要出售，汙染排放權在美國財務會計準則委員會的定義下光是「有形之物」此項就不符. ‧ 國. 學. 而是沖銷企業自身的汙染排放義務，或作為碳中和使用，當然也並非作為直接或間接使用於生產產品中的必要物料或原料。. ‧. y. Nat. 美國酸雨計畫為最早大規模排放交易計畫之一，並受美國環保署所訂定的清淨. io. sit. 空氣法所管制，美國環保署利用總量管制的方式，將汙染排放權分配給各廠商，以期. n. al. er. 達到二氧化硫排放減量之目標，其中每年未被用完的配額可於未來年度中使用，為首. v i n. 次可以用來被儲存（banking）的汙染排放權，而美國淨額法基於汙染排放權可以被. Ch. engchi U. 儲存之理由，將汙染排放權認列為存貨，並以取得成本認列金額。汙染排放權以存貨認列其定義雖不符，但因美國淨額法所做之分錄皆為附註性質，因此不影響財務報表表達，只能說美國淨額法的好處僅止於不會讓盈餘過度波動，但不讓盈餘過度波動是透過分錄附註化的形式達成，並非係因為將汙染排放權分類為存貨所致，關於美國淨額法之會計處理於第五章詳述之。歐盟排放交易在運行初始由各會員國自行決定是否可以將第一階段額度轉至 16. FASB ASC section 330-10-20: “ The aggregate of those items of tangible personal property that have any of the following characteristics: a. Held for sale in the ordinary course of business b. In process of production for such sale c. To be currently consumed in the production of goods or services to be available for sale. The term inventory embraces goods awaiting sale (the merchandise of a trading concern and the finished goods of a manufacturer), goods in the course of production (work in process), and goods to be consumed directly or indirectly in production (raw materials and supplies).” 25.

(32) 第二階段，未使用之汙染排放權可以儲存，於未來使用或出售，其儲存性質類似於存貨可持續存放的特性，若論為未定耐用年限之無形資產其存續期間也為無限，持續存放或存在於資產負債表上非經由攤銷、折舊、跌價或處分時就不會從資產負債表上消失，因此存續的特性為所有資產皆有，並不為存貨所特有。若企業非製造業或是金融機構等服務業，並沒有存貨，而將汙染排放權分類為存貨對那些企業或是金融機構將會導致報表無法忠實表述（faithful representation），讓購買汙染排放權之交易在報表上與其所要表達的現象或狀況無法一致或吻合，存貨對於這些企業與金融機構來說並沒有任何意義。. 治政大的目的有不同的會計處理與揭露方式：立. 日本的碳交易計畫中，日本將京都議定書規範的額度，亦即京都額度依照不同. ‧ 國. 學. 1. 取得京都額度之目的在於轉售：取得時分類為存貨，於銷售時沖銷存貨，轉為銷貨收入。. ‧. 2. 取得京都額度的目的在於無償移轉（retirement）給國家做為減量承諾的目的：. Nat. sit. y. 則取得時分類為無形資產或投資或其他資產（investment or other assets），無償. al. er. io. 移轉給政府時，沖銷資產轉為銷售費用（selling expenses）或行政費用. n. （administrative expenses）。. Ch. engchi U. v i n. 由於日本預計於2015年導入IFRSs，企業可以決定提前適用，但大部份日本企業目前的會計處理採用日本國自己的會計處理。（二）無形資產 IFRIC 3將汙染排放權分類為無形資產，並適用IAS 38的無形資產（Intangible Assets）規範，依據IAS 38對無形資產的定義：無形資產係指無實體形態的可辨認之非貨幣性資產17。無形資產的特性：. 17. 貨幣性資產指持有的貨幣以及將收到定額或可決定金額貨幣的資產，例如應收帳款、應收票據、現金等，並不會隨物價變動而增減數字。非貨幣性資產係指貨幣性資產以外之資產。 26.

(33) 1. 具有可辨認性（identifiability）。指符合下列兩條件之一者：（1）可與企業分離或分割，並能個別或隨相關合約、可辨認資產或負債一起出售、移轉、授權、租賃或交換；（2）係由合約或法定權利所產生，不論該權利是否可以移轉，或是否可以和企業或其他權利、義務分離。 2. 可被企業所控制（control）：企業必須有能力獲取經濟資源的效益，並排除他人使用該效益。. 政治大. 3. 具有未來經濟效益（future economic benefit）：資產必須能產生未來現金流入或減少未來現金流出。. 立. ‧ 國. 學. 企業預期無形資產產生淨現金流入之期間存有可預見之終止期限時，該無形資產之耐用年限視為有耐用年限，而無形資產具有耐用年限者應於耐用年限內攤銷。依. ‧. 照上述定義汙染排放權通常有期間限制，照理來說應予以攤銷，除非殘值（residual. y. Nat. value）增加而大於或等於其帳面價值，該當期攤銷金額為零。然而IFRIC 3主張汙染. io. sit. 排放權不應被攤銷，主要係根據IAS 38對於無形資產殘值之例外規定：有限耐用年限. n. al. er. 無形資產之殘值應視為零，但符合下列情況之一者除外：. Ch. engchi U. v i n. 1. 第三者承諾於資產耐用年限屆滿時購買該資產，承諾之交易條件已確定且不可取消；. 2. 資產具活絡市場18且同時符合下列條件：（1）殘值可依據活絡市場決定。（2）其活絡市場於資產耐用年限屆滿時仍很有可能存在。因此汙染排放權若在活絡市場中交易，則不需要攤銷，除此之外，IFRIC 3指出汙染排放權並不是一項讓企業排放汙染的權利，而是企業讓產生汙染量所認列之排放 18. IFRS 13 Fair Value Measurement：活絡市場的定義為資產或負債之交易市場，具有充足之交易發生頻率及數量，從而能以持續基礎提供訂價資訊。. 27.

(34) 義務在等額排放量之汙染排放權時，做為義務解除之工具，因此汙染排放權的經濟效益並非藉由排放汙染來實現，而是出現在提交汙染排放權時才實現或是將汙染排放權賣給另一企業或個體時實現。有耐用年限無形資產宜按合理有系統（systematic and rational）方式攤銷，採用之方法宜根據資產所隱含預期未來經濟效益之預期消耗型態，以攤銷做為成本的分攤（cost allocation），汙染排放權實現未來經濟效益，並非以慢慢消耗而實現，而是一次於提交汙染排放權或是處分時實現，並不符合攤銷原理，故汙染排放權並不適合攤銷。在原始認列之時汙染排放權可以依取得成本或公允價值衡量，故企業應該選擇成本模式（Cost Model）或是重估價模式（Revaluation Model）做為其會計政策。原. 政治大. 始認列時以取得成本（acquisition cost）入帳，若原始取得成本低於取得時市場之公. 立. 允價值，則改用公允價值認列；兩種模式的後續衡量在後面章節提到。. ‧ 國. 學. （三）金融工具. ‧. 金融工具或稱金融商品，除金融資產之外，亦包含負債與權益，但因汙染排放. y. Nat. 權基於特性定義為資產，故本文較著重金融資產之部分。金融工具依發行人觀點應依. io. sit. 其合約之經濟實質與金融資產、金融負債及權益之定義，於原始認列時，將金融工具. n. al. er. 或其組成要素分類金融資產、金融負債或權益。由於規範金融工具的公報較多（請參考表5），因此先在此統一介紹：. Ch. engchi U. v i n. 表 5：金融工具相關公報 IFRSs 相關公報 1. 金融工具之表達. IAS 32 金融工具之表達（Financial Instruments: Disclosure and Presentation）. 2. 金融工具之會計處 IAS 39 金融工具之認列與衡量（ Financial Instruments: 理. Recognition and Measurement） IFRS 9 金融工具（Financial Instruments）. 3. 金融工具之揭露. IFRS 7 金融工具之揭露（Financial Instruments：Disclosure）. 由於2010年版之IAS 39之金融資產相關規定已被IFRS 9取代，因IASB將2010年版的IFRS 9之生效日從2013年1月1日延後至2015年1月1日，故我國2013年適用IFRSs 時不採用IAS 39的2010年版本，而須採用IAS 39的2009年版本。因此我國對於金融工具的會計處理目前適用IAS 39，至2015年起改適用IFRS 9，但IFRS 9若於2015年前仍 28.

(35) 未訂定金融負債範圍部分的話，IFRS 9適用範圍也只限於所有IAS 39之金融資產，而是用IAS 39之金融負債仍維持IAS 39之作法。根據IAS 32金融工具之揭露，金融工具的定義係指一方產生金融資產，另一方同時產生金融負債或權益商品之任何合約。因此要定義汙染排放權是否為金融工具，就要先確認汙染排放權是否符合金融資產的定義以及相對方是否會產生金融負債或權益。 1. 金融資產依照IAS 32金融資產之定義，金融資產包含：（1）現金；. 立. 政治大. ‧ 國. 學. （2）表彰對某一企業擁有所有權之憑證，例如股票；（3）具有下列二者之一之合約權利者：. ‧. sit. y. Nat. 1 使企業有權利自另一方收取現金或其他金融資產； ○. n. al. er. io. 2 按潛在有利於己之條件與另一方交換金融資產或金融負債。 ○. v i n. （4）將以或可能以企業本身之權益商品交割之合約，且該合約係下列二者之一：. Ch. engchi U. 1 企業必須收取或可能必須收取變動數量企業本身權益商品之非衍生性商 ○. 品合約； 2 非以或可能非以固定金額現金或其他金額資產交換固定數量企業權益商 ○. 品方式交割之衍生性商品合約。依照上述IAS 32金融資產之定義，汙染排放權非為現金也並非對另一企業擁有所有權之憑證，擁有汙染排放權者，並非擁有合約權利者收取金融資產或像選擇權之權利方一樣，可以選擇有利於己的條件下換取另一方金融資產或金融負債，也非以自身權益商品交割之合約。 2. 金融負債 29.

(36) 依照IAS 32金融負債之定義，金融負債包含：（1）下列有兩者之一之合約義務者： 1 使企業有義務交付現金或其他金融資產； ○. 2 按潛在不利於己之條件與另一方交換金融資產或金融負債。 ○. （2）將以或可能以企業本身之權益商品交割之合約，且該合約係下列二者之一： 1 企業必須交付或可能必須交付變動數量企業本身權益商品之非衍生性商 ○. 品合約；. 治政大 ○非以或可能非以固定金額現金或其他金額資產交換固定數量企業權益商立品方式交割之衍生性商品合約。 2. ‧ 國. 學. 至於排放負債是否為金融負債，將於本章第三節負債認列部分討論。. ‧. 3. 權益. y. Nat. n. al. er. io. 應分類為權益：. sit. 依照IAS 32權益之定義，當發行人所發行之金融工具同時符合下列兩條件時，. Ch. engchi U. （1）非具有下列任何一合約義務者：. v i n. 1 交付現金或其他金融資產； ○. 2 按潛在不利於己之條件與另一方交換金融資產或金融負債。 ○. （2）將以或可能以發行人本身之權益商品交割，且該金融工具係下列二者之一： 1 發行人無合約義務交付變動數量發行人本身權益商品之非衍生性商品； ○. 2 發行人僅能以固定金額或現金或其他固定資產交換固定數量發行人本身 ○. 權益商品之上交割之衍生性商品合約。根據上述定義汙染排放權應不具有權益性質。. 30.

(37) 4. 衍生性商品 IAS 39定義衍生性金融商品包括得以現金或其他金融商品淨額交割，或以交換金融商品方式結清之購買或出售非金融項目之合約，以及同時具有下列三項特性之金融商品：（1）其價值之變動係反應特定變數之變動，例如利率、匯率、金融商品價格、商品價格、信用等級、信用指數、價格指數、費率指數或其他變數之變動；（2）相對於對市場情況之變動有類似反應之其他類型合約，僅須較小金額之原始淨投資（initial net investment）者或無須原始淨投資者；（3）於未來日期交割。. 立. 政治大. ‧ 國. 學. 國際財務報導準則解釋委員會（International Financial Reporting Interpretations Committee, IFRIC）於2004年12月公布IFRIC 3，規範汙染排放權相關會計處理，但由. ‧. 於現有的IFRSs無法解決IFRIC 3會產生收入費用無法配合而造成盈餘波動的問題，因. y. Nat. 此於2005年6月撤回IFRIC 3。雖然IFRIC 3被撤回但該解釋公報表示汙染排放權除不. io. sit. 滿足IAS 32金融資產之定義之外，汙染排放權不是買賣非金融商品之契約，故也不滿. n. al. er. 足IAS 39對金融工具認列與衡量之定義。. Ch. engchi U. v i n. 同一金融商品交易之角色不同，在適用IAS 32及IAS 39會有不同的考量，例如以轉換公司債發行方與持有方為例，IAS 32所規範的複合金融商品為金融負債與權益的組成，主要是在規範發行方，無論複合金融商品組成為何，其組成必為金融負債與權益，兩者皆為金融工具所規範的範圍；然而持有方應該適用IAS 39將轉換公司債認列為混合商品，混合商品分為主契約與嵌入式衍生性工具（商品），認列時若嵌入式衍生性商品同時符合下列所有條件時，宜將兩者分開認列：1. 混合商品非屬公允價值變動認列為損益者；2. 與嵌入式衍生性商品相同條件之個別商品符合衍生性商品之定義；3. 嵌入式衍生性商品之經濟特性及風險與主契約之經濟特性及風險並非緊密關聯。嵌入式衍生性商品自混合分離後，主契約宜按金融商品或非金融商品之性質依相關公報處理。然而若主契約為IFRS 9所規範之金融資產時，不得拆解為主要契約及嵌入式衍生性工具，否則須依IAS 39考量是否拆解為主契約與嵌入式衍生性工具。 31.

(38) 由上述所知IAS 39的主契約其實包含非金融商品的部分。汙染排放權若不符合金融商品的定義，即為非金融商品，但本身為IAS 39所規範的混合商品之主契約又與其嵌入式衍生性商品分別認列的話，汙染排放權則依照本身性質相關公報處理，目前的問題在於汙染排放權並沒有現存的相關公報，而且性質定義並不明確，如此一來，以汙染排放權為主契約的混合商品則無從所依，又者，IAS 39對混合商品判斷主契約與嵌入式衍生商品經濟特性與風險是否緊密關聯給與下列舉例： 1. 經濟特性：（1）負債與利息或通貨膨脹，例如：浮動利率債券（floater）；. 政治大. （2）權益與自己股價，例如：可轉換公司債；. 立. （3）租約與通貨膨脹、利率水準或營業額。. ‧. ‧ 國. 學. 2. 風險：. （1）幾乎無法收回所有帳列之投資額；. y. Nat. er. io. al. sit. （2）雙倍以上之槓桿效果。. n. 就IAS 39的舉例來看是無法替汙染排放權若為非金融商品又為混合商品中的主契約的情況提供合理的解釋。. Ch. engchi U. v i n. 另外汙染排放權並非沒有原始淨投資額或者原始淨投資額很小，因為若在市場上購買汙染排放權或是由政府拍賣取得，皆須要付出購買對價，即便是政府捐贈取得之汙染排放權，其取得成本為零，但因取得成本低於公允價值，汙染排放權認列成本為公允價值，而非為零；汙染排放權價值也並非隨著市場特定變數波動而波動，在取得排放權之時已完成買賣，也非為未來才做交割，因此IFRIC 3認為汙染排放權並不符合衍生性金融商品之定義。即使汙染排放權並不符合金融資產之定義，但IFRIC 3亦承認汙染排放權在某些方面比無形資產更符合金融資產的特色，主要原因在目前汙染排放權已經在一個現存的市場（ready market）上交易，並且為特定商品做訂價的機制，例如：一噸碳的價 32.