企業風險理財與保險規劃

企業的經營過程當中，潛藏著 2.1 節中各式各樣的風險，而由於科技 的發達，這樣的經營風險越來越高，我們能否在損失發生之前事先做預防 的工作，如果可以預防，則將降低損失發生之機率。

2.2.1 風險管理

為什麼要有風險管理？因為風險可能會導致企業體的損失。企業經濟 個體如何運用有限資源，使風險所導致之損失對其衝擊點降至最低，我們

將這樣可能的損失作較有系統性的管理，這叫做風險管理。目的是希望在 損失發生前，透過有系統的管理，將可能的風險、可能發生的損失，事先 規劃，在整體的經營上，可減少憂慮，不必浪費不必要的成本做不必要的 防堵工作，節省經營成本，使整體經營效率提升。萬一損失仍然發生，企 業體還是要經營下去，因此如何在損失發生後，使企業體繼續經營下去、

收入穩定且繼續成長，也是風險管理的目的。

2.2.2 風險管理工具

簡單來說，風險管理可分成兩大工具

風險控制：時機點是運用在損失發生前與損失發生之中，效用是使損失不 要發生，或雖發生了，使損失幅度降到最低。能避免的我們來避免，能預 防、控制、分離或複製的部份，我們盡量來做到。

風險理財：若不能避免損失發生，則公司管理者須思考「錢從哪裡來」？

財務的來源，現金流動如何因應都是問題。因此在處理方式上，若是小額 損失，則利用公司當期費用或準備金或銀行的借款；大額的損失，則將它 轉嫁出去，利用保險、專屬保險、及另類的方式，將風險快速平穩的處理。

2.2.3 風險管理趨勢

現在風險管理的整套觀念，強調的是系統化、全方位及整合化之風險 管理程序。我們希望管理整套的風險，讓它數量化後，可知對企業的衝擊 點有多大，而做為企業經營決策的參考。將來所有的經營決策，都應將風 險管理的概念放入，包括商品的定價，資本分配，績效評估等，都要去考 慮潛在的風險及風險成本。不管採取什麼樣的方式，公司的現金流量應該 要考慮到，這樣公司無論發生任何事故，公司還是有基本的現金流量來維 持公司的生存。

2.2.4 風險管理最終目標

總結來說，風險管理在財務方面能達到財務的保障，風險成本的最低，

商機的確保，以及企業價值的最大化，透過風險管理，能使公司的價值穩 定，保障到最大。

2.2.5 風險理財工具

第一個是自我保險，若認為風險對公司的衝擊點並不大，就可以自己 留下，因為自己的財力夠大，不須要將保險費交給保險公司，自己承擔就 可以。在國外許多跨國性企業非常流行，但在台灣來看，我們比較不建議，

因台灣都屬中小企業較多，資金有限，自我保險的衝擊會較大。

而商業保險則是大家最熟悉的部份，可透過保險的方式，將風險轉嫁 出去。

第三，專屬保險，簡單來說，就是一個企業集團自己設立一間保險公 司，自己收取自己企業體內部的保險費，自己承擔，直接與再保險公司接 洽，而不透過直接的保險公司，由自己成立一間保險公司，自己承擔企業 體內部的風險。台灣目前長榮集團擁有專屬保險公司，國外大型的企業也 非常流行。

2.2.6 企業如何購買合適的保險

2.2.6.1 企業應該如何購買保險商品，首先應思考下列問題：

(1)為何要購買保險。(2)企業本身的風險暴露程度。(3)哪些風險一定 要以保險方式轉移。(4)應該購買多少保險金額。

何謂「合適的保險」呢？所謂「合適的保險」是指符合企業的需求即 為合適的保險。個別企業對於保險的需求都不盡相同，以不同的保險條件，

無法比較何者較為合適亦無標準可言。故企業必須考慮其規模大小、行業 特性等因素來決定合適保險之條件。

2.2.6.2 購買「合適的保險」應考慮的因素：

(1).企業自身的危險程度：在購買保險前，企業經營者宜先分析哪些 損失是企業本身可以承擔，哪些損失是企業無法承擔且需要保險承擔者，

並評估哪些事故會造成可能損失之發生，進而就其中威脅最大且可控制的 危險購買保險轉嫁。

(2).企業自身的風險控制能力：近幾年來高科技產業於購買保險時，

經常以舉辦說明會的方式，告知保險人及再保險人該企業之未來發展及風 險管理方案。例如：該公司如何做好天災、地震及火災的安全管理維護計 畫等，使其有機會降低保險成本，或是增加再保市場願意承保的意願。

(3).尋求符合需求的保險商品：企業應廣泛了解市場上有哪些商品滿

足其需求，是否可得與是否具有競爭性。若市場上未推出符合需求的商品，

預算再多也不可得，或是產品本身極具困難度，市場上只有一、兩家保險 公司願意承保時，在需求大於供給之情況下，保費就會相對昂貴，企業經 營者是否有意願付出較高之代價，來購買此類產品，也是企業必須審慎思 考的問題。

(4).合理的保險成本：企業最關心該以多少保險費來購買保險才是適 當的，保險成本與保險金額多寡、承保範圍大小、自負額的高低，甚至安 全管理、損害防阻方案的落實與否，都有極密切之關係。

(5).安全的保險公司：在美國 911 事件之前，健全的保險公司發生賠 案時，保戶是否可以得到賠款並不是重要考慮因素，因為我國政府一向對 保險業實施較嚴格之控管，但 911 之後，保險公司的安全性開始受到質疑，

因為很多保險公司確實已完成再保之安排，但卻在 911 事故發生後，受到 再保公司倒閉拖累，而無法給付賠款。因此保險公司將再保排給哪些再保 公司就顯得非常重要。

(6).加值的保險服務：保險的價值在於提供額外的加值服務，除了法 律諮詢協助外，尚包括損害防阻建議、理賠協助(如綁架保險保障人質的安 全獲釋)、緊急應變及風險評估計畫等，均為企業風險管理人員期望保險公 司提供的加值服務。

2.2.6.3 國內企業購買保險所面臨的困難：

(1)巨災的潛在威脅。(2)重大的損失紀錄。(3)巨災金額的累積。.(4) 國內保險公司承保能力有限。(5)國際再保市場承保能量緊縮。(6)國內法 律環境未臻成熟。

2.2.6.4 企業購買合適保險的建議：

(1)誠實是最好的策略。(2)不要要求非必要的保障。(3)加強企業控管 能力。(4)合理的損失求償態度。

2.2.6.5 購買保險的技術性考量：

(1)決定適當的保險金額。(2)自負額的應用。(3)價格競爭(比價)。(4) 明確的承保範圍(非愈廣愈好)。(5)善用共保制度。(6)損失紀錄(自我控 管)。