圖 2-9 台灣 人口結 構的 變化趨 勢
資 料 來 源 〆 2010 年 9 月 取 自 行 政 院 主 計 處 http://www.moi.gov.tw/stat
因此，臺灣的老 年人 口的扶養比例 也是逐 年增加，從 1951 到 1971 年臺灣的老年 人口依 賴比大約都在 5％，也尌是 20 個工作人 口扶養一 個老人，但是 近年來 依賴比例已大 幅上升，表 2-3 顯示 2010 年 到 2060 年人口依賴比 的情況，在 2010 年的時候，每 6.9 個工作人口扶 養一個 老年人，預估到了 2060 年時 每 1.2 個工作 人口必頇扶養 一個老 年人。
所以，我們可 以預期 臺灣未來工作 人口扶 養老年人口的 負擔將 會越來 越大，這樣的 問題也 隱含著未來臺 灣社會 保險基金與退 休基金 可能面 臨破產危機的 嚴厲挑 戰。
表 2-3 台 灣老 年人口 依 賴比
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年 別 零歲帄 均餘命
(歲 ) 年底 人 口結構 (%) 扶老比 男 女 0-14 歲 15-64 歲 65 歲以上 2010 76.2 82.7 15.7 73.6 10.7 6.9〆 1 2015 77.2 83.9 13.0 74.4 12.6 5.9〆 1 2020 78.3 84.9 11.6 72.1 16.3 4.4〆 1 2030 80.1 86.6 10.7 64.9 24.4 2.7〆 1 2040 81.5 87.8 10.0 59.0 31.0 1.9〆 1 2050 82.4 88.5 9.2 52.9 37.9 1.4〆 1 2060 83.0 89.0 9.4 48.9 41.6 1.2〆 1
資 料 來 源 : 2010 年 9 月 取 自 行 政 院 經 建 會 網 站 http://www.cepd.gov.tw/m1.aspx?sNo=0000455
四 、台灣 未來要 面對的 難題
（ 一）、 經濟 方面
由上一節 各國人 口結構變動對 經濟的 影響中我們可 以看出，勞動 力 人口結構與 GDP 的 成長是高度相 關的。理論上來說，人口 紅 利減少 的態勢會對一 個國家 造成很大的衝 擊，因此未來不斷減 少的勞 動力意 味著整體經濟 體製造 財富的動力來 源開始 衰退，首先會先呈現 在國家 的稅收上。同時，這 也意味著經濟 高成長 的時期不再，隨著扶 養負擔 不斷地提高（高 齡化 ），社福和醫療的 負 擔也會不斷加 重，若 是此時 國家呈現「未富先老 」的情形，則這 個國 家將很難避免 嚴重的 社會危 機，尌算國家經濟 發 展已臻成熟，還是 難 以避免停滯不 前的經 濟泥沼。
圖 2-10 臺灣 地區三階 段人口 年齡結 構變動 趨勢－ 中推計
資 料 來 源 〆 內 政 部 ， 中 華 民 國 人 口 統 計 年 刊
台灣的經濟奇 蹟，從 人口趨勢來看 根本不 是個意外，勞 動人口 從 60 年代 (民 國 50 年 )2到 90 年代 (民國 80 年)內 急速飆升了 20％，這累 積了豐厚儲蓄 和成長 動能，到了 21 世紀 初都仍持續擴 張。然 而，人口 紅利的效果總 有一天 會消退，近幾 年來雖 工作年齡人口 比例持 帄，但 卻伴隨著高齡 人口的 增加，老 化的問題 其 實已經刻不容 緩，從 圖 2-10 可以看出台灣 將於 2010 年步入高 齡社會3之後老齡化速 度更是 加劇。
更 糟 的 是 ， 這 個 急 速 下 滑 的 態 勢 短 期 間 並 無 和 緩 的 趨 勢 ， 直 到 2060 年之後才有機 會觸底 和緩，而屆時 勞動人 口只佔總人口約 50％ 上下，
比 貣 20 世紀初 低還 了整整 20 個百 分點，而且其中將近 40％都 是老人。
2 6 0 年 代 1 5 - 6 4 歲 工 作 年 齡 人 口 為 5 0 % ， 因 資 料 繁 瑣 就 不 冗 述 以 占 版 面
3 名 目 薪 資 成 長 率 減 通 貨 膨 脹 率 即 為 實 質 薪 資 成 長 率，本 研 究 以 消 費 者 物 價 指 數 ( C P I ) 年 增 率 作 為 通 貨 膨 脹 率 之 代 表 。
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管從人口結構 的改變、或質薪資的緩慢 成 長，許多的數據都 不 斷顯示 出長壽風險與 退休理 財的重要性將 會與日 遽增。
-6.00 -4.00 -2.00 0.00 2.00 4.00 6.00 8.00 10.00 12.00
1991 1993 1995 1997 1999 2001 2003 2005 2007 2009
o/o 台灣薪資成長率與通貨膨脹率
薪資成長率*
CPI年增率
圖 2-11 薪資 成長率與 消費者 物價指 數（ CPI） 成 長率
資 料 來 源〆2010 年 9 月 取 自 中 華 民 國 資 訊 統 計 網 http://www.stat.gov.tw/mp.asp?mp=4
總而言之，長 壽風險 對一個國 家政 府的財 政與金融市場 有著非 常 重大的影響， 尤其是 對社會保險基 金與退 休基金長期的 財務健 全更有 極大的威脅。 在人口 結構的改變與 長壽風 險的考量下， 許多國 家或企 業也紛紛轉向 確定提 撥制退休金制 度。此 外，個人在未 來的退 休財源 也會變得更依 賴自我 ，許多政府與 職業退 休基金的財務 危機迫 使個人 在 退 休 後 收 入 ， 有 更 大 的 機 率 與 金 額 都 必 頇 仰 賴 自 己 的 退 休 儲 蓄 理 財，此現象將 使得每 個人必需降低 目前的 消費來增加退 休儲蓄 以負擔 其生命的延長 。
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